5 Equívocos Sobre Contas do Mercado Monetário

Investir pode ser um empreendimento arriscado. Há muitos fatores diferentes que você deve considerar antes de se comprometer com qualquer veículo de investimento. Se você investe em ações, tem de suportar o risco de volatilidade econômica e de mercado. Os títulos carregam com eles os riscos de taxa de juros e inflacionários. Mas se você procura algo que seja razoavelmente seguro, sempre existe a conta do mercado monetário.

As contas do mercado monetário servem ao propósito útil de manter nosso dinheiro seguro e líquido. Mas eles geralmente são mal compreendidos e mal utilizados. Mas o que eles são? E como você evita alguns dos erros que a maioria das pessoas comete quando investe nesses veículos de baixo interesse?

Continue lendo para descobrir os cinco maiores erros que os investidores cometem quando se trata de contas do mercado monetário.

O que são contas do mercado monetário?

Primeiro, é importante entender essas contas e o que elas oferecem. Contas do mercado monetário são contas de depósito mantidas em bancos e uniões de crédito. Geralmente chamadas de contas de depósito no mercado monetário (MMDA), elas geralmente vêm com recursos que as diferenciam de outras contas de poupança. Eles são considerados um ótimo lugar para guardar seu dinheiro temporariamente, especialmente quando o mercado está cheio de volatilidade e você não pode ter certeza de nenhum outro porto seguro.

Quando você possui uma conta no mercado monetário, pode ter certeza de que seu saldo está seguro através do saldo da Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) de até US $ 250.000. Normalmente, existe um saldo mínimo exigido, que deve ser mantido por um determinado período de tempo - geralmente em torno de um ano. Um investidor cujo saldo cai abaixo do mínimo geralmente incorre em uma taxa.

Muitas contas MM vêm com a capacidade de escrever cheques e um cartão de débito. Mas um investidor tem uma quantidade limitada de transações - um total de seis transferências e pagamentos eletrônicos por mês, conforme o Regulamento do Federal Reserve D. As taxas são impostas aos consumidores que fazem mais do que o limite prescrito.

Essas contas geram juros - geralmente retornos de um dígito - e podem pagar um pouco mais do que uma conta poupança tradicional. Isso porque eles podem investir em fundos estáveis ​​e de baixo risco, como títulos do Tesouro (T-bonds) e geralmente pagam taxas de juros mais altas do que uma conta poupança. Embora os retornos possam não ser muito, as contas do mercado monetário ainda são uma boa escolha em tempos de incerteza.

Principais Takeaways

• As contas do mercado monetário são como contas de poupança regulares com características distintas que as diferenciam.
• Os investidores devem manter um saldo mínimo por um período especificado e estão limitados ao número de transações permitido.
• As contas do mercado monetário não são fundos do mercado monetário, que são como fundos mútuos.
• Essas contas também são propensas ao risco inflacionário e não devem ser usadas como a principal fonte de investimento.

Eles não são fundos do mercado monetário

É comum confundir uma conta do mercado monetário com um fundo do mercado monetário, mas há distinções críticas entre os dois instrumentos financeiros.

Um fundo do mercado monetário é um fundo mútuo caracterizado por investimentos de baixo risco e baixo retorno. Esses fundos investem em ativos muito líquidos, como dinheiro e valores mobiliários equivalentes. Eles geralmente também investem em títulos baseados em dívida com classificação de crédito com vencimento no curto prazo. Entrar e sair de um fundo MM é relativamente fácil, pois não há cargas associadas às posições.

Muitas vezes, porém, os investidores ouvem o mercado monetário e assumem que seu dinheiro está perfeitamente seguro. Mas isso não se aplica aos fundos do mercado monetário. Esses tipos de contas ainda são um produto de investimento e, como tal, não têm garantia FDIC.

Os retornos dos fundos do mercado monetário dependem das taxas de juros do mercado. Eles podem ser classificados em diferentes tipos, como fundos de dinheiro principal que investem em dívida de taxa flutuante e papel comercial de ativos não pertencentes ao Tesouro, ou fundos do Tesouro que investem em dívida padrão emitida pelo Tesouro dos EUA, como notas, títulos e notas.

Riscos Inflacionários

Um equívoco comum é acreditar que colocar dinheiro em uma conta do mercado monetário protege você contra a inflação. Mas isso não é necessariamente verdade.

Muitos argumentam que é melhor ganhar pouco interesse em um banco do que não ganhar nenhum interesse, mas superar a inflação a longo prazo não é realmente o objetivo de uma conta no mercado monetário. A taxa de inflação é baixa em 2019 - 1, 8% em junho, enquanto a taxa média histórica de inflação de 20 anos é de 2, 24%. Enquanto isso, a conta média do mercado monetário paga menos de 2% de juros. Portanto, é provável que o dinheiro sentado em uma conta do mercado monetário não ultrapasse a inflação.

Vamos supor, por exemplo, que a inflação seja menor que a média histórica de 20 anos. Mesmo nessa situação, as taxas de juros que os bancos pagam nessas contas também diminuem, afetando a intenção original da conta. Portanto, embora as contas do mercado monetário sejam investimentos seguros, elas realmente não protegem você da inflação.

Investir em uma conta do mercado monetário não o protege da inflação.

O equilíbrio certo

As taxas variáveis ​​de inflação podem influenciar a eficácia das contas do mercado monetário. Em resumo, ter uma alta porcentagem de seu capital nessas contas é ineficiente. Mas eles exigem um saldo mínimo maior do que as contas de poupança tradicionais.

Normalmente, são recomendados seis a 12 meses de despesas com a quantia que deve ser mantida em dinheiro nesses tipos de contas para emergências imprevistas e eventos da vida. Além disso, o dinheiro está essencialmente parado e perdendo seu valor.

Dinheiro como um cobertor de segurança

Em muitos casos, somos programados para acreditar que acumular dinheiro é a abordagem mais proveitosa. Mas isso não é necessariamente verdade, especialmente quando se trata de economizar dinheiro no mercado monetário ou em contas de poupança padrão. É difícil ter dinheiro que você trabalhou arduamente para lançar no mercado aberto, exposto a toda a incerteza que vem com ele. Infelizmente, as pessoas geralmente ficam em suas posições de caixa por muito tempo, em vez de investir, e isso é tudo por causa do medo.

A Grande Recessão apenas levou investidores já cautelosos a entrar na toca do coelho que acumula dinheiro. Mas os retornos de alto rendimento do seu dinheiro só podem vir de diversos investimentos. Cinqüenta anos atrás, você poderia guardar dinheiro pouco a pouco todos os dias e ter certeza de que ficaria bem, mas os tempos modernos ditam um futuro muito diferente para nossa estabilidade financeira. Hoje, o desafio é enganar nosso reflexo natural para conter tudo.

Divida

A diversificação de ativos é uma das leis fundamentais do investimento. Dinheiro não é diferente. Se você insistir em manter todo o seu dinheiro em contas do mercado monetário, nenhuma conta deve ter mais do que o valor segurado pelo FDIC de US $ 250.000. Não é incomum ver famílias ou propriedades com várias contas bancárias para garantir seu dinheiro o máximo possível.

Usando essa estratégia, dividir o dinheiro em três "baldes" pode ser útil. Tendo o dinheiro reservado para o curto prazo (um a três anos), o médio prazo (quatro a 10 anos e o longo prazo (10 anos mais)) pode levar os investidores a uma abordagem mais lógica de quanto tempo - e como muito - é preciso economizar dinheiro.Para adotar uma abordagem mais tática, podemos aplicar os mesmos baldes e avaliar sua tolerância a riscos de maneira realista.

Considere colocar dinheiro de longo prazo em outros veículos de investimento de baixo risco, como anuidade, apólice de seguro de vida, títulos ou títulos do Tesouro. Existem inúmeras opções para dividir seu patrimônio líquido para proteger o risco de perder o valor do seu dinheiro mantido em dinheiro. Vários veículos de investimento, além das contas do mercado monetário, oferecem maior interesse. Para investidores mais tolerantes, ou aqueles que desejam manter algum dinheiro em movimento a curto e médio prazo, existem fundos e estratégias de investimento que podem fornecer os retornos que você procura - com tempo e ânsia de volatilidade. Essas abordagens, além de manter o dinheiro constantemente em movimento a cada período de sua vida, podem ajudar a superar a inflação atual e futura, protegendo o dinheiro da perda de seu valor. De qualquer forma, estar interessado na compreensão completa desses produtos é o que permitirá que você tome a decisão certa por si mesmo.

A linha inferior

As contas do mercado monetário servem a um único objetivo: manter seu dinheiro estacionado. O dinheiro, porém, não faz nada a menos que seja movido e, em última análise, exigirá que o investidor pesquise suas opções e invista mais diversamente.