Análise de Volume
Análise de volume é o exame do número de ações ou contratos de valores mobiliários negociados em um determinado período de tempo. A análise de volume é usada pelos analistas técnicos como um dos muitos fatores que informam suas decisões de negociação. Ao analisar as tendências de volume em conjunto com os movimentos de preços, os investidores podem determinar a importância das mudanças no preço de um título.
Análise de Volume
A análise de volume é feita por todos os tipos de analistas, seguindo valores mobiliários específicos nos mercados financeiros. Geralmente, o volume refere-se ao número de ações negociadas por dia. Compreender o volume de negociação de todo o mercado versus o volume de uma única participação pode ser uma comparação importante que ajuda os analistas a discernir as tendências de volume.
Inferências de Volume
Muitas vezes, altos volumes de negociação podem inferir muito sobre as perspectivas dos investidores em um mercado ou título. Um aumento significativo de preços, juntamente com um aumento significativo de volume, por exemplo, pode ser um sinal credível de uma tendência de alta contínua ou uma reversão de alta. Por outro lado, uma queda significativa de preço com um aumento significativo de volume pode ser um sinal para uma tendência de baixa contínua ou uma reversão de tendência de baixa. (Veja também: Como usar o volume para melhorar sua negociação)
Em geral, pode ser importante para os analistas técnicos incluir gráficos de volume nos diagramas de gráficos diários. Os gráficos de volume estão geralmente disponíveis abaixo de um gráfico de velas padrão. Esses gráficos também geralmente exibem linhas de tendência médias móveis. A incorporação de volume em uma decisão de negociação pode ajudar um investidor a ter uma visão mais equilibrada de todos os fatores amplos de mercado que podem estar influenciando o preço de um título, o que ajuda o investidor a tomar uma decisão mais informada.
Indicadores de volume
Na análise técnica, existem dois indicadores projetados especificamente para apoiar os investidores que incorporam volume em suas decisões de negociação. O Índice de Volume Positivo (PVI) e o Índice de Volume Negativo (NVI) foram desenvolvidos por Paul Dysart na década de 1930. Esses índices aumentaram em popularidade em 1975, quando foram discutidos em um livro de 1976 intitulado "Stock Market Logic" por Norman Fosback.
O PVI e o NVI se baseiam no volume de negociação do dia anterior e no preço de mercado do título. Quando o volume de negociação aumenta em relação ao dia anterior, o PVI é ajustado. Quando o volume de negociação diminui em relação ao dia anterior, o NVI é ajustado. Esses cálculos básicos do índice mostram como o volume está afetando o preço. Quando o PVI aumenta ou diminui, isso significa que as mudanças nos preços estão sendo impulsionadas por altos volumes. Por outro lado, quando a NVI aumenta ou diminui, significa que os preços estão flutuando com pouco efeito sobre o volume.
Índice de Volume Positivo:
Se o volume atual for maior que o volume do dia anterior:
PVI = PVIprevious + (CPtoday-CPyesterdayCPyesterday) ∗ PVIpreviouswhere: PVIprevious = O PVICPtoday anterior = Preço de fechamento de hojeCPCPevevious = O preço de fechamento anterior \ begin {alinhado} & \ text {PVI} = \ text {PVI} _ {previous} + \ left (\ frac {\ text {CP} _ {today} - \ text {CP} _ {ontem}} {\ text {CP} _ {ontem}} \ right) * \ text {PVI} _ {previous} \\ & \ textbf {where:} \\ & \ text {PVI} _ {previous} = \ text {A PVI anterior} \\ & \ text {CP} _ {today} = \ text {Preço de fechamento de hoje} \\ & \ text {CP} _ {previous} = \ text {O preço de fechamento anterior} \\ \ end {alinhado} PVI = PVI anterior + (CPyesterday CPtoday −CPyesterday) ∗ PVI anterior onde: PVIprevious = The previous PVICPtoday = Preço de fechamento de hojeCPprevious = O preço de fechamento anterior
Se o volume atual for menor que o volume do dia anterior, o PVI permanecerá inalterado.
Índice de volume negativo:
Se o volume atual for menor que o volume do dia anterior:
NVI = NVIprevious + (CPtoday-CPyesterdayCPyesterday) ∗ NVIpreviouswhere: NVIprevious = O NVICPtoday anterior = Preço de fechamento de hojeCPprevious = O preço de fechamento anterior \ begin {alinhado} & \ text {NVI} = \ text {NVI} _ {previous} + \ left (\ frac {\ text {CP} _ {today} - \ text {CP} _ {ontem}} {\ text {CP} _ {ontem}} \ right) * \ text {NVI} _ {previous} \\ & \ textbf {where:} \\ & \ text {NVI} _ {previous} = \ text {A NVI anterior} \\ & \ text {CP} _ {today} = \ text {Preço de fechamento de hoje} \\ & \ text {CP} _ {previous} = \ text {O preço de fechamento anterior} \\ \ end {alinhado} NVI = NVI anterior + (CPyesterday CPtoday −CPyesterday) ∗ NVI anterior onde: NVIprevious = The previous NVICPtoday = Preço de fechamento de hojeCPprevious = O preço de fechamento anterior
Se o volume atual for maior que o volume do dia anterior, o NVI não será alterado.
Muitos investidores acreditam que a negociação de ruído é um fator significativo para o Índice de Volume Positivo. Portanto, o Índice de Volume Negativo é frequentemente seguido para obter informações sobre a atividade do mercado de traders profissionais.
Compare contas de investimento Nome do provedor Descrição Divulgação do anunciante × As ofertas que aparecem nesta tabela são de parcerias das quais a Investopedia recebe remuneração.