Negociação Tática
A negociação tática (ou alocação tática de ativos) é um estilo de investimento para o prazo relativamente curto, com base nas tendências antecipadas do mercado. O comércio tático envolve a tomada de posições longas ou curtas em uma variedade de mercados, de ações e renda fixa a mercadorias e moedas. Portfólios diversificados de longo prazo geralmente incluem uma sobreposição de negociação tática, que envolve a alocação de parte do portfólio para negociações de curto e médio prazo, a fim de aumentar o retorno geral do portfólio.
A alocação tática de ativos pode ser contrastada com a alocação estratégica de ativos.
Como negociação tática
A negociação tática é um estilo de gerenciamento ativo, no qual o foco geralmente pode estar nas tendências, e não na análise fundamental de longo prazo. Geralmente, a análise técnica é uma consideração mais importante nas estratégias de negociação tática, pois pode ser útil para acompanhar as tendências de preços e determinar os pontos ideais de entrada e saída.
Os comerciantes táticos podem procurar explorar anomalias de mercado ou seguir com mais responsabilidade seus investimentos em uma estratégia ativa que leva em consideração mudanças significativas no ambiente de investimento. Qualquer que seja o objetivo, devido à natureza de curto prazo da negociação tática, esses tipos de investidores geralmente optam por usar análises técnicas e fundamentais em suas decisões de investimento.
Principais Takeaways
- A negociação tática envolve decisões de investimento de curto prazo com base em movimentos de preços antecipados de curto prazo em um título.
- A negociação tática pode envolver apostas longas ou curtas em uma variedade de mercados e classes de ativos, à medida que surgem oportunidades.
- A negociação tática é geralmente mais complexa e pode envolver riscos mais altos do que as estratégias comerciais padrão de longo prazo, e muitas vezes requer muito mais atenção e análise.
Considerações sobre negociação tática
Os comerciantes táticos geralmente procuram implantar estratégias de negociação mais ativas do que apenas comprar e manter. Esse tipo de negociação pode ser importante ao investir em investimentos cíclicos que podem flutuar substancialmente em diferentes ambientes de investimento. Também é usado por investidores que procuram identificar oportunidades de lucro curtas a intermediárias que ocorrem nos mercados à medida que novos desenvolvimentos ocorrem.
A negociação tática é geralmente mais complexa e pode envolver riscos mais altos do que as estratégias comerciais padrão de longo prazo. A negociação tática também pode ter implicações fiscais que exigem que o investidor expanda sua análise de due diligence para integrar impostos sobre ganhos de capital.
Os comerciantes táticos podem acompanhar os desenvolvimentos em uma empresa que influenciam seu valor fundamental intrínseco, como vendas, receita e ganhos. Ao buscar o tempo de um investimento para aproveitar como os desenvolvimentos estão afetando o preço das ações, o investidor também pode usar os gráficos técnicos. Os gráficos técnicos podem mostrar uma ampla variedade de padrões, canais, tendências e faixas de preço que podem ser usados a critério do investidor para identificar pontos lucrativos de entrada e saída. No geral, os comerciantes táticos normalmente usam uma gama mais ampla de recursos em suas decisões de investimento para identificar oportunidades de lucro curtas e intermediárias. Eles também podem assumir posições curtas e longas, dependendo da visão de como os desenvolvimentos do mercado estão afetando os possíveis investimentos.
Oportunidades e estratégias de negociação tática
Nos mercados globais, existem vários catalisadores econômicos fundamentais que têm efeitos específicos nos preços de segurança. As políticas de taxas de juros soberanas são um dos catalisadores mais comuns para mudanças no mercado globalmente. Os governos ajustam as taxas de empréstimos interbancários para ajudar a apoiar empréstimos para agências governamentais, empresas do setor privado e indivíduos. Quando essas taxas aumentam, tornam mais atraente a emissão de novos investimentos em renda fixa para os investidores. Quando essas taxas caem, elas podem permitir que as empresas reduzam seu custo de capital, o que pode melhorar seus ganhos financeiros. Seguir as tendências federais das taxas de juros e das taxas de juros pode ser um desenvolvimento importante que os comerciantes táticos analisam para garantir que seus portfólios estejam adequadamente alinhados com o atual ambiente de investimentos. Muitos outros catalisadores de mercado também existem, como tendências nas condições do mercado de trabalho, tarifas internacionais revisadas, negociações globais sobre a produção de petróleo, níveis variados de produção de commodities metálicas e níveis variados de produção de commodities agrícolas.
Para gerenciar institucionalmente as diversas variáveis que afetam os ambientes de mercado, são utilizadas estratégias globais de macroinvestimento. Estratégias macro e globais de investimento em macro são os tipos mais abrangentes de estratégias de negociação tática. Essas estratégias são usadas pelos fundos de hedge e também estão disponíveis por meio de estratégias de fundos gerenciados de capital aberto. As estratégias macro buscam gerenciar um portfólio com o objetivo de identificar e lucrar com investimentos táticos em torno de mudanças macroeconômicas que o gerente de investimentos espera afetar determinados investimentos de maneira positiva ou negativa. As estratégias macro podem usar posições curtas e longas para lucrar com todos os tipos de mudanças que ocorrem no mercado de investimentos.
Compare contas de investimento Nome do provedor Descrição Divulgação do anunciante × As ofertas que aparecem nesta tabela são de parcerias das quais a Investopedia recebe remuneração.