A importância vital de definir sua vantagem comercial (IYR)

Uma margem de negociação é uma técnica, observação ou abordagem que cria uma vantagem em dinheiro sobre outros players do mercado. Não precisa ser elaborado para cumprir seu propósito; qualquer coisa que acrescente alguns pontos ao lado vencedor de uma equação cria uma vantagem que dura a vida inteira. Não fique frustrado se você ainda não encontrou um, porque a maioria dos traders nem sabe que ele existe. É a principal razão pela qual alguns registram lucros excelentes, enquanto todos lutam com retornos fracos ou negativos.

Existem várias maneiras de criar vantagens comerciais, mas focaremos em uma abordagem que capitaliza as habilidades técnicas que você já aprendeu. É um processo simples que adota uma estratégia estabelecida e adiciona regras detalhadas para filtrar a maioria dos candidatos em potencial, concentrando sua atenção diretamente nas oportunidades mais promissoras. Em seguida, ele introduz uma segunda regra definida para o gerenciamento de operações, buscando o maior lucro de cada posição vencedora. (Para atualizar, leia: Quatro estratégias comuns de negociação ativa).

Estratégias Edgeless

Uma rápida verificação da realidade dirá se a sua estratégia de negociação tem uma vantagem definível. Liste os métodos mais comuns que você usa para encontrar novas oportunidades, posições de entrada e saída e gerenciar riscos. Em seguida, tente se lembrar de onde aprendeu esses conceitos específicos, seja de um livro, site ou outro profissional. Por fim, considere quantos outros participantes do mercado estão adotando exatamente as mesmas estratégias, geralmente ao mesmo tempo.

Com essa auto-reflexão, a maioria dos traders perceberá rapidamente que se tornaram lemingues, abrindo posições e gerenciando riscos usando as mesmas estratégias que a maioria dos participantes do mercado. Há duas razões pelas quais é impossível obter lucros confiáveis ​​quando você faz parte dessa multidão. Em primeiro lugar, você está competindo com todas essas pessoas pelo mesmo pote de ouro. Em segundo lugar, as multidões atraem atenção indesejada de outros traders que percebem o pool de liquidez e executam estratégias predatórias para eliminar as mãos fracas.

O grande número de participantes agindo da mesma maneira elimina a vantagem que fez essas estratégias funcionarem em primeiro lugar. Mas isso não significa que você precise abandonar as habilidades de negociação e análise técnica que levou tanto tempo para aprender e dominar. De fato, as estratégias sem borda popularizadas em livros e sites funcionam muito bem como base para técnicas mais poderosas que manterão suas arestas durante toda a vida.

Bordas temporais

Os mercados mudam o tempo todo, criando e destruindo arestas comerciais que exploram as complexidades do ciclo atual. O truque com essas arestas temporais é trabalhá-las de maneira agressiva até que a multidão apareça e depois recuar, utilizando-as apenas quando outras pessoas estão inclinadas para o lado errado . As estratégias " compre os quedas", que eram muito populares na virada do milênio e após a queda de 2008, são arestas temporais clássicas que falharam miseravelmente em condições de mercado mais desafiadoras ... a menos que regras especializadas sejam aplicadas.

Os regulamentos e a tecnologia também dão lugar a arestas temporais, com o aumento do comércio de alta frequência (HFT) como um exemplo forte. As gerações anteriores desfrutaram de vantagens semelhantes com o comércio de balas e escalpelamento de nível II. Os negociadores de sistemas têm uma vantagem sobre os negociadores discricionários com essas estratégias altamente técnicas, mas destroem suas arestas pela dependência excessiva de resultados testados de novo que não respondem pelo dinamismo do mercado.

Criando sua própria borda

Como conceitos sem borda encontrados em livros e sites, as bordas temporais fornecem uma base para estratégias mais poderosas. Para mostrar como isso funciona, adotaremos a estratégia "compre as quedas" e aplicaremos regras especiais que identificam os preços de entrada em que é improvável que a multidão se junte a nós. É fácil ficar abalado se entrarmos muito cedo, por isso nossa tarefa principal é identificar níveis estreitos onde as chances de reversão são tão grandes que podemos utilizar pequenos intervalos com confiança. Então, se pudermos replicar resultados em vários títulos em mercados divergentes, superamos a desvantagem temporal e identificamos uma margem de negociação que pode durar uma vida.

Aplicaremos o conceito de verificação cruzada ao cenário "compre as quedas", procurando o maior número de razões técnicas possíveis para que nossa segurança gire a um nível de preço estreito. Quanto mais pontos de verificação cruzada descobrirmos, maiores serão as chances desse nível agir como pretendido para interromper um declínio e desencadear um salto. Vamos passar a oportunidade se não conseguirmos encontrar pelo menos quatro pontos de verificação cruzada. Por fim, aplicaremos regras de gerenciamento oportunistas para obter o maior lucro, o que geralmente significa tirar proveito da multidão depois que ela vê o salto e entra sem pensar. (Leitura relacionada à Fore, consulte: Principais estratégias para dominar a negociação de retirada ).

O ETF (IYR) do iShares Dow Jones US Real Estate Index Fund (IYR) quebrou um padrão de copo e manuseio de três meses em novembro, completando também um rompimento a longo prazo. O comício parou em uma alta de 6 anos perto de 78 e se estabeleceu em um padrão retangular acima do novo suporte. O fundo quebrou quase três semanas depois, penetrando no novo suporte, mas não quebrando, fornecendo o primeiro ponto de verificação para a nossa estratégia. A lacuna de ruptura de 21 de novembro (círculo vermelho) foi preenchida, atingindo o preço de suporte no EMA de 50 dias, adicionando segundo e terceiro pontos de verificação cruzada. (Para saber mais, consulte: Estratégias e aplicativos por trás da EMA de 50 dias ). Esse nível também marca a retração .786 do swing breakout, adicionando um quarto ponto, enquanto o Stochastics mergulha no nível de sobrevenda profunda, marcando uma quinta pista de que uma recuperação começará entre 75 e 75, 50. (Para saber mais, consulte: Use Fibonacci para apontar negociações lucrativas ).

Finalmente, o declínio se instala perto da EMA de 60 minutos e 200 bar, um ponto de virada clássico para recuos nas tendências de alta. (consulte Saiba como o gerenciamento de comércio funciona com a EMA de 200 dias ).

A estrutura de preços e a sazonalidade aumentam ainda mais as chances do nosso comércio especializado de mergulho. A multidão que perdeu a fuga entrou em posições dentro do retângulo, que foram posteriormente alvejadas na quebra, mas estamos executando uma estratégia que se beneficia com a dor deles, fornecendo um preço de entrada mais baixo. E como eles estão vendendo enquanto compramos, é menos provável que seremos alvo de predadores. A sazonalidade entra em jogo porque o colapso ocorre durante o vencimento das opções, colocando o fundo na popular greve dos 75, forçando o conjunto de juros em aberto a posições sem valor. (Veja: Incorporando a sazonalidade ao dia de negociação )

Agora aplicamos nossa vantagem em encontrar uma saída frutífera, esperançosamente usando a multidão a nosso favor mais uma vez. Aparecem dois pontos de saída em potencial, um na alta anterior, perto de 79, e um segundo na linha de tendência de alta, próximo a 80. Sair para a alta anterior oferece a rota mais segura, porque é o local onde os vendedores podem desencadear outra reversão. Nossas habilidades de leitura de fita agora entram em jogo porque o preço se estabelece em uma consolidação de 60 minutos de alta que dura 8 horas (retângulo preto no gráfico de 60 minutos).

A falta de pressão de venda nos encoraja a jogar pela saída mais alta, que tem três vantagens. Primeiro, atingirá 80, uma meta de interesse aberto natural durante a expiração. Segundo, ele lançará a Bollinger Band de ponta, desencadeando um sinal de venda comum. Terceiro, alcançará resistência após uma fuga em pequena escala, incentivando uma nova multidão a correr riscos. Montamos sua ganância no número mágico, obtendo um lucro considerável enquanto os predadores se alinham para se alimentar dos touros recém-criados.

A linha inferior

Uma margem de negociação define sua vantagem técnica ou estratégica no ambiente de mercado altamente competitivo. Os comerciantes podem estabelecer várias arestas, começando com estratégias populares e personalizando regras para reduzir o risco de ficar preso na multidão emocional.