6 REITs que pagam dividendos mensalmente

Um fundo de investimento imobiliário (REIT) é um dos tipos mais populares de instrumentos para investidores que buscam renda. Os REITs devem distribuir mais de 90% de seus ganhos a cada ano para manter seu status de isenção de impostos, resultando em altas taxas de dividendos e políticas consistentes de dividendos. Os REITs se recuperaram muito bem do colapso das hipotecas subprime de 2008 que martelou os valores dos imóveis há uma década: de 2010 a 2017, eles produziram um retorno médio anual de quase 13%, de acordo com o MSCI US REIT Index - comparado a 10, 49% para o S&P 500 no mesmo período.

Enquanto a maioria distribui dividendos trimestralmente, certos REITs pagam mensalmente. Isso pode ser uma vantagem para os investidores, seja para aumentar o fluxo de caixa ou para fins de reinvestimento (pagamentos mais freqüentes são compostos mais rapidamente).

Aqui estão meia dúzia de clientes em potencial, cada um especializado em um nicho diferente do setor imobiliário.

American Capital Agency Corporation

A American Capital Agency Corporation (AGNC) é gerenciada pela American Capital, Ltd., uma conhecida empresa de investimentos dos EUA. Investe em títulos lastreados em hipotecas (MBS) de natureza de alta qualidade: títulos de repasse e obrigações hipotecárias garantidas (CMOs) garantidos por uma agência patrocinada pelo governo, como a Federal National Mortgage Association e a Federal Home Loan Mortgage Corporation (mais conhecido, respectivamente, como Fannie Mae e Freddie Mac). O REIT também investe em alguns títulos residenciais e comerciais lastreados em hipotecas que não são garantidos pelo governo.

As participações da empresa representam uma dívida altamente sensível a mudanças nas taxas de juros do mercado, tornando as participações da America Capital Agency suscetíveis ao risco de taxa de juros. No entanto, a administração protege extensivamente seus riscos de taxa de juros e reequilibra regularmente o portfólio. Em outubro de 2018, ele tinha um dividend yield de 12, 12% sobre um dividendo de US $ 2, 16.

Apple Hospitality

A Apple Hospitality (APLE) é especializada em hotéis de luxo; um dos maiores REITs do setor hoteleiro, possui e opera (por meio de empresas de administração de propriedades) cerca de 90 hotéis da marca Marriott e 83 da marca Hilton nos mercados urbanos, suburbanos e em desenvolvimento. A empresa sempre reinvestiu grande parte de seus fluxos de caixa em seu portfólio, resultando em alta satisfação do cliente e necessidades estáveis ​​de capital. Além disso, em 2015, reformulou seu contrato de linha de crédito, resultando em melhores termos.

Em outubro de 2018, a empresa pagou um dividendo de US $ 1, 20, um rendimento de 7, 31%.

Crescimento Residencial Bluerock

O Bluerock Residential Growth (BRG) é uma empresa de pequeno porte especializada em investir e operar comunidades residenciais multifamiliares em mercados em crescimento nos Estados Unidos. O portfólio atual consiste em 44 edifícios ou complexos de apartamentos no Texas, Flórida, Geórgia, Illinois, Michigan, Carolina do Norte, Virgínia e Tennessee. A maioria das propriedades da empresa possui altas taxas de ocupação acima de 90%. Ao contrário de muitos outros REITs, a Bluerock geralmente faz parceria com os principais proprietários e operadores regionais de propriedades, beneficiando-se de sua experiência nos mercados imobiliários locais.

A gerência aumentou a confiança de forma agressiva desde 2014, constantemente buscando adicionar mais propriedades de alta qualidade ao seu portfólio. Em outubro de 2018, o dividend yield da empresa era de 7, 54%, com um dividendo de US $ 0, 65.

Propriedades EPR

A EPR Properties (EPR Properties) é uma REIT de crescimento de pequena capitalização, especializada em diversas áreas. Um são os locais de entretenimento, performance e recreação (teatros, parques temáticos, cassinos, etc.); outra é a educação (escolas públicas charter); o terceiro são vinícolas e vinhedos. Ela é realizada em 39 estados, no Distrito de Columbia e em Ontário, no Canadá. Devido à sua especialização bastante variada, a empresa superou consideravelmente o Índice Russell 2000 e o Índice MSCI US REIT de junho de 2008 a junho de 2018.

A EPR Properties normalmente aluga suas propriedades usando arrendamentos líquidos triplos com custos operacionais, de manutenção, de seguros e fiscais suportados por seus inquilinos. Em outubro de 2018, a empresa pagou um dividendo de US $ 4, 32 e seu rendimento de dividendos é de 6, 46%.

Propriedades LTC

A LTC Properties, Inc. (LTC) gerencia um portfólio de instalações para idosos e instalações de cuidados de longo prazo, incluindo instalações de enfermagem especializada, vida assistida, vida independente e de memória; atualmente, possui mais de 200 propriedades em 28 estados - algumas novas e outras redesenhadas. Ganha principalmente receita arrendando suas propriedades usando arrendamentos líquidos triplos e investindo em empréstimos hipotecários. Desde a abertura do capital em 1992, o desempenho das ações da empresa superou o do NAREIT Equity Index e do S&P 500.

Em outubro de 2018, o dividendo é de US $ 2, 28, com um rendimento de 5, 39%.

Stag Industrial

Como o próprio nome indica, a Stag Industrial (STAG) investe em propriedades de uso industrial, a maioria deles centros de distribuição ou armazéns com algumas instalações de fabricação leve. Possui 370 propriedades em 37 estados. Seus prédios são alugados para inquilinos únicos, de modo que não precisam lidar com rotatividade constante, como costuma fazer nas propriedades de vários inquilinos (shopping centers, parques de escritórios). Ele alega uma taxa de retenção de locatários de 70% e a locação média dura quase cinco anos. Os termos da locação são cuidadosamente escalonados.

Em outubro de 2018, a empresa pagou um dividendo de US $ 1, 42 e o rendimento é de 5, 54%.