O que é microcrédito e como funciona?

A economia ponto a ponto revolucionou a maneira como as pessoas fazem negócios, e o setor financeiro viu alguns avanços impressionantes alavancando aplicativos P2P. Uma das aplicações mais utilizadas é o microcrédito ou microcrédito. Os microcréditos são pequenos empréstimos emitidos por pessoas físicas e não por bancos ou cooperativas de crédito. Esses empréstimos podem ser emitidos por um único indivíduo ou agregados a vários indivíduos, cada um contribuindo com uma parte do valor total. ( Veja também: Fundamentos econômicos da economia compartilhada .)

Freqüentemente, microcréditos são concedidos a pessoas em países do Terceiro Mundo, onde o financiamento tradicional não está disponível, para ajudá-los a iniciar pequenos negócios. Os credores recebem juros de seus empréstimos e o pagamento do principal assim que o empréstimo vence. Como o crédito desses mutuários pode ser bastante baixo e o risco de inadimplência alto, os microcréditos comandam acima das taxas de juros do mercado, tornando-os atraentes para alguns investidores.

Risco e recompensa de microcrédito

O microcrédito foi facilitado pelo aumento da internet e pela interconectividade mundial que ele traz. As pessoas que desejam colocar suas economias em uso por meio de empréstimos e aquelas que procuram emprestar podem se encontrar on-line e realizar transações.

A classificação de crédito dos mutuários é imputada usando dados (incluindo se o mutuário possui ou não uma casa), uma verificação de crédito ou antecedentes e histórico de pagamentos, se o mutuário tiver participado de microempréstimos no passado. Mesmo aqueles com excelentes pontuações de crédito podem esperar pagar um pouco mais do que o crédito tradicional. Como resultado, os credores podem obter um retorno melhor do que através de economias tradicionais ou CDs. ( Veja também: Microfinanças: o que é e como se envolver .)

Como esses empréstimos normalmente não são apoiados por qualquer tipo de garantia, se um tomador não cumprir, o credor pode esperar que pouco ou nada seja recuperado. No Prosper.com, o mutuário com melhor classificação pode esperar pagar um mínimo de 6% anualmente em um empréstimo, e o mutuário mais arriscado pagará uma taxa de juros de até 31, 9%. Se um investidor pensa que 6% para um empréstimo relativamente seguro vale o risco, o empréstimo pode produzir retornos extragrandes em comparação com outras formas de empréstimo.

Devido ao risco inerente a qualquer microcrédito, os credores costumam investir apenas uma pequena quantia por empréstimo, mas podem financiar um portfólio de muitas dezenas de microcréditos. Portanto, qualquer tomador de empréstimo pode achar que seu empréstimo é financiado por um grande número de credores, cada um contribuindo com uma pequena porcentagem do valor total. Ao espalhar o risco por uma ampla gama de empréstimos com diferentes qualidades de crédito e outros atributos, os credores podem garantir que, mesmo que um ou dois empréstimos sejam inadimplentes, seus portfólios não serão eliminados.

Os credores de microempréstimos são normalmente indivíduos, já que investidores profissionais e instituições financeiras descobrem que os riscos superam em muito a recompensa. Como resultado, a maioria dos microempréstimos é ponto a ponto no sentido mais puro. ( Para saber mais, consulte: Empréstimos ponto a ponto rompem as fronteiras financeiras .)

Usuários de microcrédito

Os microempréstimos podem servir a um de dois propósitos principais. O primeiro é ajudar os pobres nos países do Terceiro Mundo a iniciar pequenos negócios. Os credores são indivíduos que prometem uma certa quantia de dinheiro para emprestar a um empreendedor merecedor em outro país.

Empresas como a Kiva administram microcrédito para esses fins humanitários. Os mutuários descreverão o tipo de negócio que desejam iniciar, como ele funcionará e apresentarão um plano de negócios descrevendo as operações cotidianas. Os mutuários também costumam contar uma história pessoal e uma breve biografia. (F ou mais, consulte: Melhore seu karma com o microcrédito. )

O segundo objetivo é emprestar a indivíduos em países desenvolvidos que podem ter crédito ruim e não podem obter crédito de bancos, ou que procuram emprestar pequenas quantias de dinheiro que estão abaixo das quantias exigidas por um banco. O Lending Club e o Prosper são duas empresas que administram microcrédito ponto a ponto para esses fins. Um mutuário pode buscar financiamento por vários motivos, explicitados aos credores em potencial. Se o credor não confiar no mutuário, ele optará por não financiar esse empréstimo específico. Em alguns casos, os empréstimos podem não ser totalmente financiados porque não conseguem atrair credores suficientes para contribuir.

Até o momento, mais de US $ 3 bilhões foram emprestados no site de microcrédito Prosper e quase US $ 8 bilhões através do Lending Club. Essas empresas normalmente obtêm lucro cobrando taxas para originar e manter empréstimos que são então adicionados à taxa de juros do mutuário.

A linha inferior

O microcrédito é uma inovação financeira possibilitada pela tecnologia e pela economia ponto a ponto. Pessoas que procuram emprestar dinheiro para obter retornos potencialmente altos podem financiar mutuários que não têm acesso ao crédito devido à geografia ou não podem obter crédito de fontes tradicionais, como bancos ou cooperativas de crédito.

Muitos credores podem financiar um único microcrédito, enquanto outros podem espalhar um investimento em um portfólio de microcréditos para diversificar sua exposição ao risco. Os microempréstimos têm altas taxas de juros porque são tipicamente muito mais arriscados do que outras formas de empréstimos e não apresentam garantias em caso de inadimplência.