Os 4 principais ETFs do Brasil para 2018

O Brasil vem atraindo a atenção dos investidores há vários anos. É uma economia de mercado emergente e, como país do BRIC (Brasil, Rússia, Índia e China), tem produzido resultados estelares para investidores que estão dispostos a assumir alguns riscos adicionais. No entanto, os mercados emergentes têm um risco extra, porque suas economias estão crescendo, mas podem ser instáveis. (Veja também: Os riscos de investir em mercados emergentes .)

Uma das melhores maneiras de ganhar exposição no Brasil é por meio de fundos negociados em bolsa (ETFs). Como esses fundos investem em uma variedade de ações, você tem mais proteção do que teria se comprasse uma única ação.

Os ETFs brasileiros produziram bons retornos ao longo de 2017, mas tropeçaram em 2018. No entanto, a longo prazo, os ETFs podem representar um bom investimento, desde que os investidores escolham criteriosamente. Listamos os quatro primeiros com base no total de ativos e histórico após 2018. Os dados dos fundos são precisos a partir de 9 de outubro de 2018.

1. VanEck Vectors ETF de capitalização pequena do Brasil (BRF)

• Média Volume: 42.913
• Ativo líquido: US $ 72, 19 milhões
• Rendimento de dividendos: 6, 26%
• Retorno acumulado do ano em 2017: 54, 56%
• Retorno acumulado do ano em 2018: -27, 42%
• Taxa de despesa: 0, 60%
• Data de criação: 12 de maio de 2009
• Preço: $ 19.69

A BRF foca em ações de pequena capitalização no Brasil. Utiliza como referência o MVIS Brazil Small Cap Index, investindo no mínimo 80% de seus ativos em valores mobiliários desse índice. Pode investir em ações com microcap. Isso significa que você deve estar disposto a correr mais riscos. Obviamente, isso também significa que você pode ter retornos mais altos.

Os retornos acumulados neste ano da ETF foram problemáticos, mas os resultados a longo prazo foram sólidos. O Fundo e o Índice contam qualquer empresa como brasileira que receba pelo menos 50% de sua receita no Brasil ou possua 50% de seus ativos no Brasil. Em 2017, o Fundo registrou um retorno de 54, 56%. Até agora, em 2018, caiu mais de 27%.

2. iShares MSCI Brazil Small-Cap (EWZS)

• Média Volume: 51.090
• Ativo líquido: US $ 49, 32 milhões
• Rendimento de dividendos: 5, 89%
• Retorno acumulado do ano em 2017: 54, 26%
• Retorno acumulado no ano de 2018: -25, 11%
• Taxa de despesa: 0, 62%
• Data de criação: 28 de setembro de 2010
• Preço: $ 13.92

A EWZS investe em empresas que estão nos 14% inferiores do mercado brasileiro, com base em capitalização. Este ETF é para investidores que gostam de small caps. A EWZS usa o MSCI Brazil Small Cap Index como referência. O Fundo não é alavancado. Embora invista pelo menos 90% dos ativos em títulos do Índice subjacente, também investe em títulos fora do Índice.

3. ProShares Ultra MSCI Brazil Capped (UBR)

• Média Volume: 3, 784
• Ativo líquido: US $ 8, 37 milhões
• Rendimento de dividendos: N / A
• Retorno acumulado do ano em 2017: 35, 36%
• Retorno acumulado do ano em 2018: -35, 79%
• Taxa de despesa: 0, 95%
• Data de criação: 27 de abril de 2010
• Preço: $ 65.98

UBR é um ETF alavancado. Este fundo busca duas vezes o retorno do MSCI Brazil 25/50 Index. Como um fundo alavancado, o UBR utiliza instrumentos alavancados, o que significa que pode emprestar dinheiro para comprar títulos. Essa abordagem adiciona alguns riscos adicionais para os investidores.

As participações no Fundo incluem principalmente contratos de swap iShares MSCI Brazil. Em 2017, este fundo retornou 35, 36%, mas foi fortemente atingido em 2018, ressaltando o risco de investir em fundos alavancados.

4. Direxion Daily Brazil Bull 3X ETF (BRZU)

• Média Volume: 3.229.361
• Ativo líquido: US $ 319, 38 milhões
• Rendimento de dividendos: 2, 18%
• Retorno acumulado do ano em 2017: 30, 81%
• Retorno acumulado do ano em 2018: -53, 29%
• Taxa de despesa: 1, 13%
• Data de criação: 10 de abril de 2013
• Preço: $ 29.62

O BRZU também é um ETF alavancado. É uma posição alavancada mais agressiva, buscando gerar três vezes o retorno do MSCI Brazil 25/50 Index. O MSCI Brazil 25/50 Index concentra-se em ações de alta e média capitalização. A BRZU investe no ETF iShares MSCI BRAZIL Capped (EWZ). Suas participações também incluem contratos de swap no ETF iShares MSCI Brazil Capped, bem como instrumentos de caixa. Após um forte 2017, a ETF foi duramente atingida em 2018.

A linha inferior

O Brasil oferece ampla oportunidade para obter retornos acima da média. Como um país emergente do BRIC, é uma das economias mais avançadas da categoria. Em 2017, as ações de pequena capitalização no país subiram bastante - mas 2018 foi muito mais difícil. A ProShares e a Direxion também oferecem duas opções para investidores otimistas que buscam uma posição alavancada mais profunda nas principais ações do país.

Esses investimentos trazem riscos adicionais, refletidos nas perdas de 2018. Assim, os investidores devem monitorar a evolução do mercado e garantir que os investimentos permaneçam alinhados à sua tolerância ao risco.