Como usar uma média móvel para comprar ações

A média móvel (MA) é uma ferramenta simples de análise técnica que suaviza os dados de preços, criando um preço médio constantemente atualizado. A média é calculada durante um período de tempo específico, como 10 dias, 20 minutos, 30 semanas ou qualquer período que o trader escolher. Há vantagens em usar uma média móvel em suas negociações, bem como opções sobre que tipo de média móvel usar. As estratégias de média móvel também são populares e podem ser adaptadas a qualquer período de tempo, atendendo investidores de longo prazo e traders de curto prazo. (Veja também: Os quatro principais indicadores técnicos que os comerciantes de tendências precisam saber .)

Média Móvel

Por que usar uma média móvel

Uma média móvel ajuda a reduzir a quantidade de "ruído" em uma tabela de preços. Observe a direção da média móvel para obter uma idéia básica de como o preço está se movendo. Se estiver inclinado para cima, o preço está subindo (ou foi recentemente) em geral; inclinado para baixo, e o preço está caindo em geral; se movendo para os lados, e o preço provavelmente está em um intervalo.

Uma média móvel também pode atuar como suporte ou resistência. Em uma tendência de alta, uma média móvel de 50 dias, 100 dias ou 200 dias pode atuar como um nível de suporte, conforme mostrado na figura abaixo. Isso ocorre porque a média age como um piso (suporte) e, portanto, o preço aumenta. Em uma tendência de baixa, uma média móvel pode atuar como resistência; como um teto, o preço atinge o nível e começa a cair novamente.

O preço nem sempre "respeita" a média móvel dessa maneira. O preço pode percorrer um pouco ou parar e reverter antes de alcançá-lo.

Como orientação geral, se o preço estiver acima da média móvel, a tendência será de alta. Se o preço estiver abaixo da média móvel, a tendência será baixa. No entanto, as médias móveis podem ter comprimentos diferentes (discutidas em breve), portanto, uma MA pode indicar uma tendência de alta, enquanto outra MA indica uma tendência de baixa.

Tipos de médias móveis

Uma média móvel pode ser calculada de diferentes maneiras. Uma média móvel simples de cinco dias (SMA) soma os cinco preços de fechamento diários mais recentes e os divide por cinco para criar uma nova média a cada dia. Cada média é conectada à seguinte, criando a linha fluida singular.

Outro tipo popular de média móvel é a média móvel exponencial (EMA). O cálculo é mais complexo, pois aplica mais ponderação aos preços mais recentes. Se você plotar um SMA de 50 dias e um EMA de 50 dias no mesmo gráfico, notará que o EMA reage mais rapidamente às alterações de preço do que o SMA, devido à ponderação adicional nos dados recentes de preços.

O software de gráficos e as plataformas de negociação fazem os cálculos, portanto, nenhuma matemática manual é necessária para usar uma média móvel.

Um tipo de MA não é melhor que outro. Uma EMA pode funcionar melhor em um mercado de ações ou financeiro por um tempo e, em outros momentos, uma SMA pode funcionar melhor. O período de tempo escolhido para uma média móvel também terá um papel significativo em quão eficaz é (independentemente do tipo).

Comprimento médio móvel

Os comprimentos médios móveis comuns são 10, 20, 50, 100 e 200. Esses comprimentos podem ser aplicados a qualquer período de tempo do gráfico (um minuto, diariamente, semanalmente etc.), dependendo do horizonte de tempo do profissional.

O período de tempo ou a duração escolhida para uma média móvel, também chamada de "período de retrospectiva", podem desempenhar um papel importante na eficácia.

Uma AG com um curto espaço de tempo reagirá muito mais rapidamente às mudanças de preço do que uma AG com um longo período de retrospectiva. Na figura abaixo, a média móvel de 20 dias acompanha mais de perto o preço real do que a média móvel de 100 dias.

Os 20 dias podem ser um benefício analítico para um trader de curto prazo, uma vez que acompanha o preço mais de perto e, portanto, produz menos "atraso" do que a média móvel de longo prazo. Uma AG de 100 dias pode ser mais benéfica para um profissional de longo prazo.

Lag é o tempo que leva para uma média móvel sinalizar uma reversão em potencial. Lembre-se de que, como orientação geral, quando o preço está acima da média móvel, a tendência é considerada alta. Portanto, quando o preço cai abaixo dessa média móvel, ele sinaliza uma reversão em potencial com base nessa MA. Uma média móvel de 20 dias fornecerá muito mais sinais de "reversão" do que uma média móvel de 100 dias.

Uma média móvel pode ter qualquer tamanho: 15, 28, 89 etc. O ajuste da média móvel para fornecer sinais mais precisos nos dados históricos pode ajudar a criar melhores sinais futuros.

Estratégias de Negociação - Crossovers

Os crossovers são uma das principais estratégias de média móvel. O primeiro tipo é uma passagem de preço, quando o preço ultrapassa acima ou abaixo da média móvel para sinalizar uma possível mudança na tendência.

Outra estratégia é aplicar duas médias móveis a um gráfico: uma mais longa e outra mais curta. Quando o MA de curto prazo ultrapassa o MA de longo prazo, é um sinal de compra, pois indica que a tendência está mudando. Isso é conhecido como "cruz de ouro".

Enquanto isso, quando o MA de curto prazo cruza abaixo do MA de longo prazo, é um sinal de venda, pois indica que a tendência está mudando. Isso é conhecido como "cruz morto / morto".

Desvantagens da MA

As médias móveis são calculadas com base em dados históricos e nada sobre o cálculo é de natureza preditiva. Portanto, os resultados usando médias móveis podem ser aleatórios. Às vezes, o mercado parece respeitar os sinais de suporte / resistência e comércio da AM e, outras vezes, não mostra respeito a esses indicadores.

Um grande problema é que, se a ação do preço se tornar instável, o preço poderá variar de um lado para o outro, gerando vários sinais de reversão ou negociação de tendência. Quando isso ocorre, é melhor se afastar ou utilizar outro indicador para ajudar a esclarecer a tendência. O mesmo pode ocorrer com os crossovers da MA quando as MAs ficam "emaranhadas" por um período de tempo, desencadeando várias transações perdidas.

As médias móveis funcionam muito bem em condições de tendência forte, mas mal em condições irregulares ou variadas. Ajustar o período de tempo pode solucionar esse problema temporariamente, embora em algum momento esses problemas provavelmente ocorram independentemente do período de tempo escolhido para as médias móveis.

A linha inferior

Uma média móvel simplifica os dados de preços, suavizando-os e criando uma linha fluida. Isso facilita a visualização da tendência. As médias móveis exponenciais reagem mais rapidamente às mudanças de preço do que as médias móveis simples. Em alguns casos, isso pode ser bom e, em outros, pode causar sinais falsos. As médias móveis com um período de retrospectiva mais curto (20 dias, por exemplo) também responderão mais rapidamente às alterações de preço do que uma média com um período de retrospecto mais longo (200 dias).

A média móvel de crossovers é uma estratégia popular para entradas e saídas. As AMs também podem destacar áreas de potencial apoio ou resistência. Embora isso possa parecer preditivo, as médias móveis são sempre baseadas em dados históricos e simplesmente mostram o preço médio durante um determinado período de tempo.

Investir usando a média móvel ou qualquer outra técnica requer uma conta de investimento com um corretor da bolsa. A lista dos melhores corretores on-line da Investopedia é um ótimo lugar para começar sua pesquisa sobre o corretor que mais se adapta às suas necessidades. (Para leitura relacionada, consulte "As médias móveis perfeitas para as negociações do dia")

Gráficos cortesia de StockCharts.com.