Deseja trabalhar em um fundo de hedge? Estes são os principais trabalhos de nível básico

Os empregos de fundos de hedge de nível de entrada estão entre os mais bem pagos em finanças, com um analista de nível de entrada médio ganhando cerca de US $ 372.000 em 2014, de acordo com os profissionais de finanças. Para aqueles que procuram entrar no setor, as empresas de fundos de hedge contratam mais do que apenas analistas em posições de nível de entrada. Este artigo discute funções funcionais em fundos de hedge e posições alternativas de nível de entrada. ( Leia mais 10 passos para uma carreira em fundos de hedge)

As amplas categorias de cargos em empresas de fundos de hedge incluem investimento, negociação, gerenciamento de riscos, marketing, contabilidade, jurídico e conformidade e suporte geral (por exemplo, TI, recursos humanos e administração). Com exceção das duas últimas categorias de cargos, todas as outras funções funcionais se enquadram nas finanças e podem ser usadas como um ponto de entrada para trabalhar em uma função financeira em um fundo de hedge.

• Profissionais de investimento definem a estratégia de investimento criando modelos baseados em pesquisa e estratégias de negociação e executando tarefas de gerenciamento de portfólio. Os fundos de hedge são altamente alavancados. Isso permite que gerentes, traders e quantos tentem muitas operações e estratégias arriscadas. Profissionais de investimento iniciantes começam como modeladores ou pesquisadores com uma função quant ( consulte Quants relacionados : o que eles fazem e como evoluíram?) Essas contratações iniciantes começam aprendendo as estratégias de negociação existentes. Após o estágio inicial, os profissionais de investimento começam a explorar e desenvolver modelos de negociação por meio de pesquisa e mineração de dados com o objetivo de se beneficiar de oportunidades lucrativas de arbitragem e comércio. Mais experiência leva a papéis na geração de ideias e pode permitir que o candidato se torne um gerente de portfólio em um nível sênior. ( Veja Fundos de hedge relacionados : Estratégias)
• Os comerciantes negociam estratégias definidas, seguindo o plano de investimento do fundo e a direção geral dos profissionais de investimento. Os comerciantes iniciantes geralmente executam negociações para profissionais de investimento. Depois de ganhar alguma experiência, os comerciantes podem sugerir modificações na estratégia. Os traders iniciantes em fundos de hedge começam com ações, títulos ou futuros de vanilla plain e negociam gradualmente operações complexas, como combinações de opções, negociação de alta frequência, negociação de arbitragem ou negociação baseada em modelo automatizado.
• Os profissionais de gerenciamento de riscos atuam como monitores para estabelecer limites e supervisionar quaisquer desvios nos limites de negociação que podem levar a riscos. Os fundos de hedge são investimentos de alto risco e alto retorno. É importante manter medidas de risco em vigor, devidamente seguidas por vários profissionais que administram o fundo de hedge. Os gerentes de risco desempenham duas funções principais: 1) eles definem os limites de exposição ao investimento e ao comércio e 2) monitoram ativamente os desenvolvimentos para garantir que esses limites não sejam violados. Uma posição básica na gestão de riscos pode ser denominada analista de riscos. Eles estão envolvidos em cálculos quantitativos (como VaR), análise de DCF e avaliação da exposição ao risco. Após experiência suficiente, o papel se expande ainda mais para posições seniores que envolvem a definição dos limites de risco e da estrutura de negociação e investimento. Os gerentes de risco precisam colaborar com vários participantes para buscar sua participação. Isso inclui traders e profissionais de investimento que precisam se convencer dos limites de risco sem apresentar desafios para cumprir as metas de investimento em fundos de hedge. Atuar como contato com a equipe jurídica e regulatória também faz parte integrante da gestão de riscos.
• O marketing possui responsabilidades no gerenciamento de relações com investidores, serviços ao cliente e atividades de captação de recursos. Até casas de fundos bem estabelecidas e gerentes de portfólio conceituados precisam de marketing eficaz para que seus empreendimentos tenham sucesso. A maioria dos fundos de hedge tem como alvo os investidores da HNI, e a equipe de marketing se dedica a gerenciar essas relações com investidores e oferecer serviços aos clientes para garantir a captação adequada de recursos. Os candidatos iniciantes em marketing de fundos de hedge devem ter boas habilidades de comunicação e apresentação e conhecimento financeiro avançado, pois devem atuar como a face do fundo de hedge para os clientes. As responsabilidades iniciais envolvem anotações simples durante as reuniões com os clientes, realização de entrevistas com os clientes para avaliar suas necessidades, oferecendo soluções de investimento e agindo como ponto de contato para os clientes da HNI. Gradualmente, o papel se amplia para captação de recursos e funções associadas, como organização.
• A contabilidade possui todas as tarefas relacionadas à contabilidade, que incluem o cálculo do NAV, manutenção de livros e registros de participações, investidores e valores. A maioria das tarefas é auxiliada por programas de computador dedicados e software de contabilidade. O monitoramento e a verificação de erros são parte integrante deste trabalho.

A linha inferior

Trabalhar em um fundo de hedge pode ser muito lucrativo, pois os salários são altos e as vantagens associadas também podem ser consideráveis. Mas, para se qualificar para um emprego nesse setor competitivo, são necessárias habilidades, conhecimento e temperamento multifacetados. Fazer o trabalho bem não é suficiente, é preciso melhorar e progredir continuamente. A vida em um fundo de hedge envolve longas horas de trabalho, viagens intensivas, pressão consistente para cumprir e cumprir as metas e excelentes habilidades de comunicação. Esses requisitos geralmente levam a um alto desgaste, incluindo a mudança para um setor completamente diferente após vários anos.