LLC vs. Incorporação: Qual devo escolher?

A decisão de formar uma sociedade de responsabilidade limitada (LLC) ou uma corporação depende do tipo de negócio que um indivíduo está criando, das possíveis conseqüências fiscais da formação da entidade corporativa e de outras considerações. Ambos os tipos de entidades corporativas têm a vantagem legal significativa de ajudar a proteger os ativos dos credores e fornecer uma camada extra de proteção contra a responsabilidade legal.

Em geral, a criação e o gerenciamento de uma LLC são muito mais fáceis e flexíveis do que as de uma corporação. As LLCs são um tipo relativamente novo de entidade comercial governada por estatuto estadual. Ainda assim, existem vantagens e desvantagens nos dois tipos de estruturas de negócios.

Facilidade de formar uma LLC

Criar uma LLC geralmente requer menos papelada do que formar uma corporação. As LLCs são criaturas da lei estadual, portanto, o processo para formar uma LLC depende do estado em que está sendo arquivado. A maioria das LLCs exige a apresentação de artigos da organização junto ao Secretário de Estado. Isso geralmente custa entre US $ 100 e US $ 800. A LLC deve usar um nome que ainda não esteja sendo usado por outra entidade corporativa.

Alguns estados permitem que o formulário seja preenchido on-line, o que o torna um processo muito fácil. Alguns estados exigem a etapa adicional de apresentar algum tipo de aviso público, geralmente em jornais locais. Este aviso público pode ser necessário antes ou depois da apresentação dos artigos da organização.

Depois que os artigos da organização são formados e qualquer requisito de aviso aplicável é atendido, a LLC é formada oficialmente. A maioria das LLCs usa contratos operacionais para definir o papel dos membros da LLC. Se não houver contrato operacional, a LLC será regida pelas regras padrão contidas nos estatutos estaduais. Os membros são indivíduos com participação acionária na LLC. Eles são equivalentes aos acionistas de uma corporação.

Não é necessário redigir um contrato operacional para que a LLC seja válida; no entanto, é uma boa prática comercial. O contrato operacional estabelece os direitos e responsabilidades dos membros. Ele pode definir o relacionamento comercial e lidar com questões de estrutura de capital, alocação de lucros e perdas, provisões para a compra de um membro, provisões em caso de morte de um membro e outras considerações importantes do negócio.

Flexibilidade fiscal de uma LLC

O IRS não trata as LLCs como uma entidade distinta para fins fiscais por padrão, o que oferece maior flexibilidade. Uma LLC com um único membro pode ser tributada e tratada como uma propriedade exclusiva. Assim, lucros e perdas são tributados na declaração de imposto de renda federal pessoal do indivíduo.

Existem duas opções para uma LLC com mais de um membro. A primeira opção é tratar os membros como parceiros. Os membros são tributados da mesma forma que os parceiros de uma parceria. A outra opção é tributar a LLC como uma corporação.

Desvantagens de uma LLC

Uma desvantagem potencial do uso de uma LLC é que os membros podem ter que pagar impostos por conta própria sobre seus lucros e salários. Para uma LLC, os lucros fluem para os membros que lidam com eles em suas declarações fiscais federais. Para uma corporação, os lucros são tributados no nível corporativo. Os membros individuais geralmente precisam pagar por itens federais, como Medicare e Previdência Social.

Existem outras desvantagens também. Pode haver o cancelamento automático de uma LLC tratada como uma parceria para fins fiscais federais. O cancelamento automático é acionado se houver uma venda ou troca de 50% ou mais do interesse total de uma LLC dentro de um período de 12 meses. Isso é chamado de terminação técnica. Quando isso ocorre, considera-se que os ativos foram contribuídos com isenção de impostos para uma nova LLC. Os interesses dos membros da nova LLC são tratados como tendo sido distribuídos aos membros da LLC antiga. Além disso, deve haver pelo menos dois membros para que uma LLC seja tratada como uma parceria para fins fiscais. Por outro lado, pode haver uma corporação C ou S, que possui apenas um acionista.

Outra grande desvantagem são as diferenças entre os estados nos estatutos que governam as LLCs. Isso pode gerar incertezas para as LLCs que operam em vários estados. As diferenças nas regras e regulamentos podem resultar em papelada adicional e tratamento inconsistente em diferentes jurisdições.

Vantagens de uma corporação

Apesar da facilidade de administração de uma LLC, há vantagens significativas no uso de uma estrutura jurídica corporativa. Dois tipos de empresas podem ser formados. Uma corporação S é uma entidade de repasse para fins fiscais. A corporação de CA é tributada no nível corporativo e registra uma declaração de imposto corporativo.

As empresas oferecem mais flexibilidade quando se trata de lucros excedentes. Enquanto toda a renda de uma LLC flui para os membros, uma empresa S pode pagar a seus funcionários um salário razoável, deduzindo despesas como impostos federais. Os lucros restantes podem ser distribuídos como dividendos da corporação. As empresas C têm a vantagem de permitir que os lucros permaneçam na empresa. Dessa forma, os dividendos pagos pela corporação podem ser estruturados para aproveitar o melhor cenário tributário para os acionistas. Além disso, para as empresas que eventualmente buscam emitir ações, a corporação pode emitir ações facilmente, enquanto uma LLC não pode emitir ações.

Desvantagens de uma corporação

Existem desvantagens significativas na criação de uma corporação. Exige muito mais papelada. As empresas devem atender a muito mais diretrizes. Eles devem eleger conselhos de administração, adotar estatutos, ter reuniões anuais e criar demonstrações financeiras formais. Eles geralmente têm requisitos de manutenção de registros mais onerosos do que as LLCs.

Há também a questão da dupla tributação para as empresas. Refere-se a impostos pagos duas vezes sobre a mesma renda. Isso ocorre porque as empresas são consideradas entidades legais separadas de seus acionistas. Assim, as empresas pagam impostos sobre seus ganhos, enquanto seus acionistas também pagam impostos sobre quaisquer dividendos que recebem da corporação.