Fidelidade vs. Vanguarda: Comparando fornecedores 401 (k)

A Fidelity e a Vanguard estão entre as maiores empresas de fundos do mundo e ambas oferecem planos 401 (k) como parte de seus serviços. Como os planos 401 (k) operam sob as mesmas leis e regulamentos tributários, há três áreas principais de comparação: as próprias empresas, os fundos oferecidos e os recursos do provedor.

Estrutura da companhia

A Vanguard pertence aos clientes que investem em seus fundos; é semelhante a uma união de crédito de propriedade do cliente a esse respeito. Como não há proprietários externos que esperam obter lucros, as taxas são fixadas apenas o suficiente para suportar as despesas operacionais reais e manter a empresa saudável, mas não mais do que isso. A estrutura de proprietários da Fidelity é mais tradicional com proprietários externos, notadamente uma série de relações de confiança da família. Essa diferença fundamental explica por que as taxas da Vanguard comprometem consistentemente a média do mercado por uma ampla margem. No entanto, a Fidelity não é de forma alguma uma empresa de alto custo. Muitos de seus fundos são consideravelmente mais baratos que a média do mercado, superando a Vanguard em alguns casos notáveis.

A Fidelity recebeu críticas no passado por sua prática de subcontratação de fundos, essencialmente permitindo que terceiros rotulassem seus fundos como "Fidelity" e diminuindo os ganhos enquanto declarava um menor retorno do investimento para o investidor. Como os fundos não precisam fazer as mesmas divulgações que os fundos reais da Fidelity, os investidores foram mantidos no escuro sobre o fato de serem enganados, de acordo com Ken Himmler, planejador financeiro, autor e fundador de Los Angeles. presidente da H&H Design e Gerenciamento de Aposentadoria.

Um novo conjunto de regras de divulgação entrou em vigor em 2012 que deveria tornar as taxas 401 (k) consideravelmente mais transparentes. Agora, cada provedor 401 (k) deve divulgar cada centavo que cobra no prospecto anual que envia a seus clientes.

Comparando os fundos

Em fevereiro de 2016, a Vanguard oferece mais de 124 fundos em sua programação, enquanto a Fidelity possui aproximadamente 575. A Fidelity também administra uma rede de fundos com acesso a mais de 10.000 fundos de centenas de diferentes fornecedores.

O principal ponto forte da Vanguard são suas taxas finas, especialmente para os fundos de índice, o que ajuda os resultados financeiros dos investidores. Uma diferença de taxa de 0, 5% pode parecer insignificante à primeira vista, mas muitos anos ou talvez décadas de composição tornam a diferença de tamanho do ovo ninho bastante significativa no final.

Enquanto isso, a Fidelity tem um talento especial para atrair gestores de fundos talentosos e possui vários fundos gerenciados ativamente de excepcional sucesso. As taxas podem ser mais altas, mas podem valer a pena para setores de nicho e expertise regional.

Quem tem a melhor oferta se resume a que tipo de investidor você é. Um negociante ativo que gosta de farejar pechinchas e setores subvalorizados apreciará a vasta seleção da Fidelity. Por outro lado, um investidor passivo que apenas olha a declaração anual uma vez por ano pode ser mais bem atendido pela seleção mais simples, porém mais barata, de fundamentos oferecidos pela Vanguard.

Recursos

Ambas as empresas oferecem bastante material educacional sobre economia de aposentadoria, alocação de ativos, retorno composto e princípios básicos de fundos em seus sites. O Vanguard possui recursos mais personalizados para situações específicas, enquanto o Fidelity possui uma interface mais limpa, facilitando a navegação.

Cada uma oferece consultas telefônicas individuais e assistência para iniciar novas contas, e cada uma oferece uma opção fácil de substituição de capital inativo 401 (k) de empregadores anteriores. A Fidelity mantém vários centros de investimento na maioria das áreas metropolitanas e realiza seminários gratuitos sobre tudo, desde fundamentos financeiros a estratégias avançadas de diversificação de renda na aposentadoria. A Vanguard oferece consultores pessoais que mantêm perfis de clientes e podem ser contatados por telefone ou e-mail para consultas de investimento.

Na verdade, ambas as empresas oferecem níveis muito altos de facilidade de uso em seus sites e serviços. A chave como cliente é descobrir quais recursos são mais importantes para você, que tipo de fundos você está procurando e quais são os custos.