Explicando o aumento das taxas de juros e imóveis para os clientes

Em um mercado livre dinâmico, os credores - apoiados pelo governo ou privatizados - competem pelos negócios dos compradores de imóveis, que aumentam ou diminuem as taxas de juros mensais médias dos empréstimos hipotecários. Com base nos preços corrigidos das moradias, nos padrões mais rígidos de crédito e no excedente em declínio das casas não vendidas, a taxa de juros média das hipotecas fixas em 30 anos permaneceu perto de mínimos históricos.

As taxas de hipoteca de hoje estão próximas de 4%, mas um aumento para 5% no futuro próximo é completamente possível. De fato, é certo considerar que há uma economia mais forte em 2017. No entanto, o aumento das taxas de juros das hipotecas não é nada a temer e o conhecimento do tópico aliviará os medos dos participantes do mercado imobiliário. É vital que os participantes do mercado imobiliário compreendam o aumento das taxas de hipoteca, pois afetam quase todos os aspectos da compra de uma casa. (Para obter mais informações sobre este autor, consulte: Aluguel de imóveis para a aposentadoria e a criação de riqueza .)

Aumento das taxas de juros e compradores de casas

Nos negócios imobiliários, a sabedoria convencional diz que o aumento das taxas de juros dificulta a compra ou a venda de uma casa e a diminuição das taxas de juros facilita a compra e a venda.

Por exemplo, se o Johnny Home Buyer desejar uma taxa de 4% em uma hipoteca fixa de 30 anos em uma casa no valor de US $ 400.000, seu pagamento mensal será de US $ 1.900. Mas se Johnny se qualificasse apenas para uma taxa de 5% em uma hipoteca fixa de 30 anos, seu pagamento mensal aumentaria para 2.138 dólares. Um aumento de 1% nos juros aumenta o pagamento de Johnny em US $ 238, ou aproximadamente 13%. Então, o que isso significa para os compradores de casas?

Do ponto de vista do comprador, à medida que as taxas de hipoteca aumentam, a acessibilidade diminui. No mencionado, o Johnny Home Buyer deseja se qualificar para uma hipoteca de US $ 400.000 com juros de 4%, mas com juros de 5%, os credores só podem oferecer um empréstimo de US $ 355.000 a Johnny com base em suas qualificações. Um aumento de 1% nos juros das hipotecas diminui o poder de compra de Johnny em US $ 45.000.

Antes da Grande Recessão, durante o auge da loucura das hipotecas subprime, o Johnny Home Buyer poderia "se qualificar" para a hipoteca de US $ 400.000 que ele queria. Mas, para amenizar o acordo, um credor subprime ofereceria a Johnny uma taxa de juros ajustável de 2% nos primeiros cinco anos. Após cinco anos, no entanto, Johnny está no gancho por pelo menos 7% de juros, talvez mais se as taxas de juros subirem.

Aumento das taxas de juros e vendedores

O aumento das taxas de hipoteca também afeta os vendedores, embora de forma diferente. Por exemplo, se Jill quiser vender sua casa por US $ 400.000, ela é mais que bem-vinda para listar sua casa a esse preço. Devido ao aumento das taxas de juros, no entanto, os compradores em potencial só podem pagar a casa de Jill por US $ 355.000. Indiscutivelmente, ela ainda pode lucrar com a venda, mas apenas um aumento de 1% nas taxas de hipoteca diminui o valor de mercado da casa de Jill em cerca de US $ 45.000. Seu lucro dependerá de quão bem ela joga no mercado. Essencialmente, se as taxas de juros subissem muito rapidamente, ele pisaria no freio do ambiente habitacional. (Para mais informações sobre este autor, consulte: Estações impactam mais os imóveis do que você imagina .)

Aumento das taxas de juros e do valor da propriedade

O aumento das taxas de juros tem um efeito muito visível nos compradores e vendedores. Situações hipotéticas provam que o valor da propriedade e os preços da habitação se correlacionam diretamente com as taxas de hipoteca, mas o que sustenta os dois cenários é a saúde da economia.

Se a economia crescer rápido o suficiente, o aumento das taxas de hipoteca não terá um efeito tão grande no valor da propriedade e nos preços da habitação. Por exemplo, se as taxas de hipoteca aumentarem um ponto, os pagamentos mensais aumentarão US $ 238. No entanto, uma economia forte permite que os empregadores aumentem salários o suficiente para ajudar a compensar o aumento da taxa de juros. Enquanto a economia continuar crescendo, e continuarmos vendo crescimento de empregos e salários, um aumento nas taxas de juros não deve paralisar o mercado imobiliário.

Aumento das taxas de juros e investimentos imobiliários

À medida que as taxas de hipoteca aumentam, o efeito no investimento imobiliário pode ser positivo. O mercado de imóveis para aluguel aumentará porque menos pessoas podem se qualificar para hipotecas. Dito isto, o aumento das taxas de juros reduz os preços, de modo que às vezes pode ser melhor comprar durante um ambiente de aumento das taxas de juros.

Além disso, à medida que as taxas de juros aumentam, menos transações imobiliárias ocorrerão, já que os padrões de empréstimos serão mais rígidos. Assim, mais pessoas precisarão de imóveis alugados até que possam pagar uma hipoteca. Um aumento de 1% no interesse de um investidor pode se transformar em um ganho inesperado no mercado imobiliário certo.

Em conclusão: comprar ou vender?

Comprar uma casa à medida que as taxas de juros das hipotecas estão subindo não é nada a temer. Do ponto de vista histórico, uma taxa de hipoteca de 5% ainda é notavelmente baixa. E uma hipoteca hoje com uma taxa fixa pelos próximos 30 anos ainda é consideravelmente mais barata que as comparações históricas, como visto nos dados fornecidos pelo credor hipotecário Freddie Mac. A média anual das taxas de hipoteca fixa de 30 anos não atinge 5% desde 2009. No início da Grande Recessão em 2006, a taxa média de hipoteca era de 6, 41%. Dez anos antes em 1996, a taxa média de hipotecas era de 7, 81% e 10 anos antes da taxa de hipoteca de 1986 era de 10, 19%.

As taxas de juros que permanecem próximas às mínimas históricas são um bom presságio para os compradores, e o mercado atual reflete algumas das dívidas mais baratas que um comprador de imóveis poderá obter no mercado. Mais importante ainda, encontrar a hipoteca certa depende de receber o aconselhamento certo de um especialista imobiliário experiente, que possui muitas propriedades e já realizou várias vendas de imóveis para outras pessoas. Trabalhar com um especialista permite que os investidores em potencial se sintam mais bem informados, confiantes e seguros com suas decisões financeiras. (Para obter mais informações sobre este autor, consulte: 8 perguntas a serem feitas antes de gerenciar propriedades de aluguel .)

Para obter mais informações sobre o aumento das taxas de juros e o mercado imobiliário, você pode fazer o download do whitepaper: Comprando uma casa em um ambiente de aumento da taxa de juros . Ryan Boykin é co-fundador do Atlas Real Estate Group , uma empresa imobiliária de serviço completo sediada em Denver.