Apr vs Apy: O que é Apy e as diferenças com Apr

Albert Einstein teria se referido a juros compostos como a maior força da Terra. Independentemente de você concordar ou não, você deve entender as ferramentas financeiras comuns que usam juros compostos, como taxa percentual anual (APR) e rendimento percentual anual (APY) - e, mais especificamente, a diferença entre eles. Ambos são aplicados a produtos de investimento e empréstimos, mas não são criados iguais e afetam significativamente quanto você ganha ou deve pagar quando aplicados aos saldos da sua conta.

Definindo APR e APY

A TAEG é a taxa de juros anual paga por um investimento, sem levar em consideração a composição dos juros naquele ano. Como alternativa, o APY leva em consideração a frequência com que o interesse é aplicado - os efeitos da composição intra-ano. Essa diferença aparentemente sutil pode ter implicações importantes para investidores e mutuários.

A TAEG é calculada multiplicando a taxa de juros periódica pelo número de períodos em um ano em que a taxa periódica é aplicada. Não indica quantas vezes a taxa é aplicada ao saldo. APY é calculado adicionando 1+ a taxa periódica como decimal e multiplicando-a pelo número de vezes igual ao número de períodos em que a taxa é aplicada e subtraindo 1.

APR Formula

APR = Taxa Periódica × Número de Períodos em um AnoAPR = \ text {Taxa Periódica} \ times \ text {Número de Períodos em um Ano} APR = Taxa Periódica × Número de Períodos em um Ano

Por exemplo, uma empresa de cartão de crédito pode cobrar juros de 1% a cada mês; portanto, a TAEG seria igual a 12% (1% x 12 meses = 12%). Isso difere do APY, que leva em consideração os juros compostos.

APY Formula

APY = (1 + taxa periódica) Número de períodos − 1APY = (1+ \ text {Taxa periódica)} ^ {\ text {Número de períodos} -1} APY = (1 + taxa periódica) Número de períodos − 1 O que outras pessoas estão dizendo

O APY para uma taxa de juros de 1% composta mensalmente seria de 12, 68% [(1 + 0, 01) ^ 12 - 1 = 12, 68%] por ano. Se você transportar apenas um saldo no cartão de crédito pelo período de um mês, será cobrada a taxa anual equivalente a 12%. No entanto, se você mantiver esse saldo no exercício, sua taxa de juros efetiva será de 12, 68% como resultado da composição de cada mês.

O que é composição?

Em seu nível mais básico, composição refere-se à geração de juros sobre juros anteriores, que são adicionados à soma principal de um depósito ou empréstimo. A maioria dos empréstimos e investimentos usa uma taxa de juros composta para calcular os juros. Todos os investidores desejam maximizar a composição de seus investimentos e, ao mesmo tempo, minimizá-lo em seus empréstimos. Os juros compostos diferem dos juros simples, pois este é o resultado da multiplicação da taxa de juros diária pelo número de dias entre os pagamentos.

A composição é especialmente importante em nossa discussão APR vs. APY, porque muitas instituições financeiras têm uma maneira sorrateira de citar taxas de juros que usam princípios de composição em seu proveito. Ser alfabetizado financeiramente nessa área o ajudará a identificar qual taxa de juros você realmente está recebendo.

A perspectiva do mutuário

Como mutuário, você está sempre procurando a menor taxa possível. Ao analisar a diferença entre APR e APY, você precisa se preocupar com a forma como um empréstimo pode ser "disfarçado" como tendo uma taxa mais baixa. Outro termo para APY é ganho anual de juros (EAR), o que significa que juros compostos são fatorados.

Ao procurar uma hipoteca, por exemplo, é provável que você escolha um credor que ofereça a menor taxa. Embora as taxas cotadas pareçam baixas, você pode acabar pagando mais por um empréstimo do que o inicialmente previsto.

Isso ocorre porque os bancos costumam citar a taxa anual (APR) do empréstimo. Mas, como já dissemos, esse número não leva em consideração qualquer composição intra-anual do empréstimo, semestralmente (a cada seis meses), trimestralmente (a cada três meses) ou mensalmente (12 vezes por ano). A TAEG é simplesmente a taxa de juros periódica multiplicada pelo número de períodos no ano. Isso pode ser um pouco confuso no começo, então vamos dar um exemplo para solidificar o conceito:

Como você pode ver, mesmo que um banco tenha cotado uma taxa de 5%, 7% ou 9%, dependendo da frequência da composição (isso pode variar dependendo do banco, estado, país etc.), você pode realmente pagam uma taxa muito mais alta. Se um banco cotar uma TAEG de 9%, o valor não está levando em consideração os efeitos da composição. No entanto, se você considerar os efeitos da composição mensal, como APY, pagará 0, 38% a mais em seu empréstimo a cada ano - uma quantia significativa quando estiver amortizando seu empréstimo por um período de 25 ou 30 anos.

Este exemplo deve ilustrar a importância de perguntar ao credor em potencial qual a taxa que eles estão citando ao procurar um empréstimo. Também é importante ao comparar as perspectivas de empréstimos para comparar "maçãs com maçãs" (comparando os mesmos tipos de figuras), para que você possa tomar a decisão mais informada.

A perspectiva do credor

Agora, como você já deve ter adivinhado, não é difícil ver como a posição do outro lado da árvore de empréstimos pode afetar seus resultados de maneira igualmente significativa e como os bancos e outras instituições geralmente atraem indivíduos citando APY. Assim como aqueles que buscam empréstimos desejam pagar a menor taxa de juros possível, aqueles que estão emprestando dinheiro (que é o que você está tecnicamente fazendo depositando fundos em um banco) ou fundos de investimento desejam receber a maior taxa de juros.

Vamos supor que você esteja procurando um banco para abrir uma conta poupança; obviamente, você está procurando um que ofereça a melhor taxa de retorno dos seus ganhos suados. É do interesse do banco citar o APY, que inclui composição e, portanto, será um número mais sexy, em oposição à TAEG, que não inclui composição. Apenas verifique com que frequência a composição ocorre e depois compare com as cotações APY de outros bancos com a composição a uma taxa equivalente. Isso pode afetar significativamente a quantidade de juros que suas economias podem gerar.

Deve-se notar que diferentes países têm regras e regulamentos diferentes para combater algumas das atividades inescrupulosas que envolvem as taxas de cotação que surgiram no passado.

A linha inferior

APR e APY são conceitos importantes para entender para gerenciar suas finanças pessoais. Quanto mais freqüentemente os compostos se interessam, maior a diferença entre APR e APY. Se você está comprando um empréstimo, se inscrevendo em um cartão de crédito ou buscando a maior taxa de retorno em uma conta poupança, esteja atento às diferentes taxas citadas.

Dependendo se você é um devedor ou um credor, bancos e instituições têm motivos diferentes para citar taxas diferentes. Sempre certifique-se de entender quais taxas estão cotando e, em seguida, procure taxas comparáveis ​​de outras instituições. A diferença nos números pode surpreendê-lo - e a menor taxa anunciada para um empréstimo pode realmente ser a mais cara.