5 Escolhas que atrairiam Warren Buffett

Os investidores não poderiam fazer nada além de seguir o exemplo de Warren Buffett, com base em seu histórico estelar de longo prazo. O tão esperado fim de semana de reunião anual da Berkshire Hathaway Inc. (BRK-A) começa com vários eventos hoje, incluindo compras com desconto para os acionistas. Nesse espírito, uma equipe da Credit Suisse AG preparou uma lista de compras de ações para Buffett, com base em seus critérios de investimento em busca de pechinchas. Examinamos anteriormente seis dessas ações, em 1º de maio, com base em um relatório da Barron's. Aqui estão mais cinco: State Street Corp. (STT), T. Rowe Price Group Inc. (TROW), Paccar Inc. (PCAR), Packaging Corp. da América (PKG) e RPM International Inc. (RPM).

Nosso relatório anterior analisou as possíveis compras de Buffett nos setores de varejo, tecnologia e saúde. Hoje, analisamos os estoques financeiros, industriais e de materiais que o Credit Suisse acredita que se encaixariam em sua filosofia. (Veja também: 6 ações Warren Buffett pode comprar a seguir .)

O que eles fazem

State Street é um banco de custódia líder. T. Rowe Price é uma grande empresa de gestão de investimentos, fundada em 1937 por Thomas Rowe Price Jr., o criador do conceito de fundo mútuo. A Paccar projeta e fabrica caminhões com as placas de identificação Kenworth, Peterbilt e DAF. A Packing Corp. fabrica produtos de papel e caixas de papelão. O RPM produz revestimentos, selantes e materiais de construção.

Principais estatísticas

Aqui estão os índices P / E a prazo, índices PEG e crescimento estimado de EPS em 2018 e 2019 para essas empresas, de acordo com o Yahoo Finance:

• State Street: 11, 4x P / L para frente, 0, 72 PEG, + 7, 6% EPS 2018, + 10, 2% EPS 2019
• T. Rowe Preço: 14, 6x, 1, 21, + 13, 8%, + 5, 5%
• Paccar: 10, 9x, 2, 24, + 32, 4%, + 1, 4%
• Embalagem Corp .: 12, 9x, 1, 34, + 29, 1%, + 12, 7%
• RPM: 14, 4x, 1, 63, + 24, 3%, + 8, 5%

O P / E a prazo do S&P 500 Index (SPX) é 17, 0 vezes o lucro, pelo cálculo semanal em 27 de abril da Birinyi Associates, conforme reportado pelo The Wall Street Journal.

Como gostar

Todas as cinco ações estão sendo negociadas com avaliações abaixo do mercado e todas estão em negócios fáceis de entender, um critério-chave de Buffett, por Credit Suisse e Barron. State Street e T. Rowe Price têm a atração adicional de não haver dívida de longo prazo, segundo o Yahoo Finance. Os altos índices de ROE são oferecidos pela Packaging Corp. (34%), RPM (26%), T. Rowe Price (25%) e Paccar (23%). State Street tem uma relação PEG abaixo de 1, 00.

A Paccar superou as estimativas de EPS no primeiro trimestre em 10, 7% e as estimativas de receita em 5, 3%. A receita aumentou 35, 2% ano a ano (YOY).

A State Street superou as estimativas de EPS no primeiro trimestre em 1, 9% e as estimativas de receita em 3, 7%. A receita aumentou 11, 7% A / A.

T. Rowe Price superou as estimativas de lucro por ação no primeiro trimestre em 2, 9%, apesar das receitas que ficaram aquém das estimativas em 7, 8%. A receita aumentou 6, 8% A / A.

Alvos mais potenciais

A imprensa financeira está repleta de especulações sobre possíveis metas de aquisição para a Berkshire Hathaway, ou talvez ações que possam ser adicionadas ao seu portfólio de investimentos. Veja nosso artigo anterior no relatório do Credit Suisse para uma discussão na CNBC sobre vários outros.

No início deste ano, um relatório no TheStreet observou que Buffett já possui várias ações de companhias aéreas e pode considerar comprar uma ou mais diretamente para forçar fusões de corte de custos. Isso inclui Southwest Airlines Co. (LUV), Delta Air Lines Inc. (DAL), United Continental Holdings Inc. (UAL) e American Airlines Group Inc. (AAL). A Southwest parece particularmente boa como um alvo para um analista, conforme citado pela CNBC, com base nos critérios de fluxo de caixa de Buffett, vantagens competitivas e gerenciamento superior.

De fato, a pilha de dinheiro da Berkshire é suficiente para ultrapassar todo o grupo de companhias aéreas listadas acima, observa TheStreet. Enquanto isso, eles acrescentam que uma compra completa da General Electric Co. (GE) também está ao alcance da Berkshire, caso Buffett esteja disposto a embarcar em uma racionalização de longo prazo do conglomerado falido.