Ganhos Alvos Significativamente Miss Bull's Eye

A varejista de grandes caixas Target Corporation (TGT) estava em um forte impulso que parou em 14 de setembro com uma alta intradia diária de US $ 90, 39. O problema técnico da alta era que a leitura estocástica semanal estava acima de 90, 00 em uma escala de 00, 00 a 100, 00. Uma leitura acima de 90, 00 indica que o estoque estava em uma "bolha parabólica inflável", que denominou com êxito o estoque máximo durante o ano todo.

Quando uma ação de momento perde suas expectativas de lucro, o declínio potencial é significativo, pois a média móvel simples de 200 semanas, ou "reversão à média", é um risco negativo. Para a Target, esse nível de chave em US $ 71, 64 não conseguiu manter os ganhos a seguir. As ações fecharam na terça-feira, 20 de novembro, a US $ 69, 03, um aumento de 5, 8% no acumulado do ano, mas no território de mercado em baixa de 23, 6% abaixo da máxima intradiária de US $ 90, 39 estabelecida em 10 de setembro. O estoque caiu para atingir 6, 1% acima sua baixa de 2018 de US $ 65, 06 em 4 de janeiro.

Na terça-feira, antes da abertura dos mercados, a Target reportou ganhos que estavam aquém das expectativas. Enquanto o crescimento das vendas on-line e as vendas nas mesmas lojas foram sólidos, o varejista perdeu as estimativas de ganhos por ação e receita.

O gráfico diário para Target

A meta está acima de uma "cruz de ouro" desde 19 de outubro de 2017, quando as ações fecharam a US $ 60, 43. Uma "cruz de ouro" ocorre quando a média móvel simples de 50 dias se eleva acima da média móvel simples de 200 dias, indicando que os preços mais altos estão à frente. Uma vez que as ações atingiram seu máximo intradiário de US $ 90, 39 em 10 de setembro, meus níveis técnicos entraram em foco quando as ações começaram a desaparecer. Existem quatro linhas horizontais no gráfico. No topo está o meu pivô semestral a 84, 71 dólares, que era um ímã entre 4 de outubro e 14 de novembro. As ações caíram abaixo do meu pivô mensal em 83, 41 dólares e meu pivô anual de 81, 64 dólares. Isso indicou risco para o meu nível de valor trimestral, que não conseguiu se manter em US $ 70, 42. A baixa de terça-feira foi de US $ 66, 12.

O gráfico semanal para Target

O gráfico semanal da Target é negativo, com o estoque abaixo da média móvel modificada de cinco semanas de US $ 80, 78. As ações quebraram abaixo da média móvel simples de 200 semanas de US $ 71, 64, ou a "reversão à média", na terça-feira. A leitura estocástica lenta semanal de 12 x 3 x 3 deverá cair para 39, 63 nesta semana, abaixo dos 44, 94 de 16 de novembro. Observe que, no alto, a leitura estocástica estava acima de 90, 00 como uma "bolha parabólica inflável". Isso indicou que os investidores deveriam considerar reduzir as participações em força.

Tendo em vista esses gráficos e análises, os investidores devem reduzir as participações em ações da Target para os meus níveis de risco anual e semestral de US $ 81, 64 e US $ 84, 71, respectivamente.

Divulgação: o autor não tem posições em nenhuma das ações mencionadas e não planeja iniciar nenhuma posição nas próximas 72 horas.