Taxa de juros flutuante
Uma taxa de juros flutuante é uma taxa de juros que sobe e desce com o restante do mercado ou junto com um índice. Também pode ser chamada de taxa de juros variável, pois pode variar ao longo da duração da obrigação da dívida. Isso contrasta com uma taxa de juros fixa, na qual a taxa de juros de uma obrigação de dívida permanece constante pela duração do prazo do empréstimo.
Principais Takeaways
- As taxas flutuantes são pagas pelas empresas de cartão de crédito e são comumente vistas com hipotecas.
- Taxas flutuantes seguem o mercado ou acompanham um índice.
- Taxas flutuantes também são chamadas taxas variáveis.
Noções básicas sobre taxas de juros flutuantes
As hipotecas residenciais podem ser obtidas com taxas de juros fixas, que são estáticas e não podem ser alteradas durante a vigência do contrato, ou com uma taxa de juros flutuante ou ajustável, que muda periodicamente com o mercado.
Importante
A maioria dos cartões de crédito tem taxas de juros flutuantes.
Por exemplo, se alguém contrair uma hipoteca de taxa fixa com uma taxa de juros de 4%, ele paga essa taxa pelo período de vigência do empréstimo e seus pagamentos são os mesmos ao longo do prazo do empréstimo. Por outro lado, se um tomador de empréstimo toma uma hipoteca com uma taxa variável, pode começar com uma taxa de 4% e depois ajustar, para cima ou para baixo, alterando os pagamentos mensais.
Na maioria dos casos, as hipotecas de taxa ajustável (ARMs) têm taxas que se ajustam com base em uma margem predefinida e em um índice de hipoteca importante, como a Libor, o índice de custo de fundos (COFI) ou a média mensal do tesouro (MTA). Por exemplo, se alguém fizer um ARM com uma margem de 2% com base na Libor, e a Libor estiver em 3% quando a taxa da hipoteca for ajustada, a taxa será redefinida em 5% (a margem mais o índice).
As vantagens e desvantagens das taxas flutuantes
Com as hipotecas, as hipotecas de taxa ajustável tendem a ter taxas de juros introdutórias mais baixas do que as hipotecas de taxa fixa, o que pode torná-las mais atraentes para alguns tomadores de empréstimos, principalmente para os que planejam vender a propriedade e pagar o empréstimo antes que a taxa seja ajustada ou tomadores de empréstimos que esperam que seu patrimônio aumente rapidamente à medida que os valores residenciais aumentam.
A outra vantagem é que as taxas de juros flutuantes podem flutuar, diminuindo os pagamentos mensais do tomador. A principal desvantagem, no entanto, é que a taxa pode flutuar para cima e aumentar os pagamentos mensais do mutuário.
Advisor Insight
James Di Virgilio, CIMA®, CFP®
Chacon Diaz e Di Virgilio, Gainesville, Flórida
Quando se trata de empréstimos de longo prazo, é melhor ficar longe de uma taxa flutuante ou de qualquer tipo de empréstimo variável, e isso é especialmente verdade quando as taxas de juros são muito baixas, como são agora.
É importante poder planejar exatamente o quanto sua dívida custará para que você possa fazer um orçamento de como pagá-la sem surpresas.
Quando você escolhe usar um empréstimo de taxa variável, está apostando que as taxas de juros serão mais baixas no futuro. Em um ambiente de taxa de juros variável, todos os anos podem gerar uma taxa de juros nova e potencialmente mais alta, o que pode aumentar significativamente a quantidade de juros que você terá que pagar.
Quando as taxas são historicamente baixas, como são hoje, as chances são muito boas de que as taxas aumentem no futuro, e não diminuam, tornando um empréstimo de taxa flutuante uma opção muito ruim, já que praticamente não há vantagens reais. Portanto, o uso de um empréstimo de taxa fixa, especialmente em nosso ambiente atual de taxas de juros, é a melhor opção.
Considerações Especiais
As hipotecas não são o único tipo de empréstimo que pode ter taxas de juros flutuantes. A maioria dos cartões de crédito também possui taxas de juros flutuantes. Assim como nas hipotecas, essas taxas estão atreladas a um índice e, na maioria dos casos, o índice é a taxa básica de juros atual, a taxa que reflete diretamente a taxa de juros estabelecida pelo Federal Reserve várias vezes ao ano. A maioria dos contratos de cartão de crédito afirma que a taxa de juros cobrada do mutuário é a taxa básica de juros mais um determinado spread.