Qual a diferença entre as ações C de um fundo mútuo e as ações A e B?

As ações de classe C são um tipo de ação de fundo mútuo. As ações de fundos mútuos são divididas em três classes: ações Classe A, ações Classe B e ações Classe C. Cada classe de ações de fundos mútuos se diferencia por suas taxas e estruturas específicas de carga.

A principal diferença entre as ações classe C e as outras duas classes de fundos mútuos é que as ações classe C são de carga nivelada. Isso significa que a quantidade total de dinheiro que o investidor paga ao fundo mútuo é investida em ações. Em vez de pagar uma porcentagem do investimento inicial como comissão, o investidor paga as comissões do fundo mútuo por meio de taxas anuais.

Classes de ações de fundos mútuos

As ações de classe A cobram uma carga de front-end. Quando alguém investe em um fundo mútuo, uma porcentagem específica desse investimento inicial é retirada como uma comissão para os administradores do fundo mútuo. Comparado às ações classe C, uma quantia menor de dinheiro é investida em ações classe A, uma vez que uma porcentagem desse investimento é tomada como comissões.

As ações da classe B cobram uma carga de back-end. O investimento inicial compra as ações do fundo mútuo sem incorrer em comissão. Quando o investidor está pronto para vender as ações, no entanto, um percentual predeterminado específico é deduzido dos ganhos e pago aos administradores do fundo na forma de comissões. As ações classe B também podem ser convertidas em ações classe A, se o investidor desejar, enquanto as ações classe C não podem ser convertidas.

As ações de classe C são vantajosas porque permitem que um investidor distribua seus pagamentos de comissões e permita que todo o valor do investimento seja investido, o que poderia resultar em retornos mais altos.

Como determinar qual classe de compartilhamento é ideal para você

Uma maneira de os investidores determinarem qual classe de ações é certa para eles é primeiro decidir sobre o horizonte de tempo e o valor que planejam investir. Eles podem usar essas informações para avaliar cada classe de ações como uma opção de investimento em potencial.

Por exemplo, as ações de fundos mútuos de Classe A são melhores para investidores que podem pagar um investimento inicial alto e ter um horizonte de longo prazo. Isso ocorre porque as ações da Classe A oferecem descontos fora da carga de front-end para os investidores que podem se comprometer a investir uma quantia maior por um tempo especificado. Esse nível de desconto é chamado de ponto de interrupção. Alguns fundos mútuos podem solicitar que os investidores forneçam uma carta de intenção dizendo que pretendem investir acima do ponto de interrupção.

As ações de classe B são melhores para investidores com pouco dinheiro para investir e têm um horizonte de longo prazo. Se um investidor comprar um fundo mútuo com ações da Classe B, poderá adiar seus encargos de vendas até vender suas ações. Quanto mais tempo o investidor mantiver as ações, menor será o custo de venda. Se um investidor puder manter suas ações classe B por um tempo especificado, as ações serão convertidas automaticamente em ações classe A. Isso beneficia o investidor, pois as ações classe A têm índices de despesas anuais mais baixos do que as ações classe B.

As ações de fundos mútuos de classe C são melhores para investidores que têm um horizonte de tempo curto e planejam resgatar suas ações em breve. Embora não haja taxas de front-end com ações da Classe C, uma carga de back-end será cobrada se os fundos forem retirados no primeiro ano. Além disso, os investidores que comprarem ações da Classe C poderão pagar uma alta taxa de administração anual. Os investidores não podem converter ações de classe C em ações de classe A, que possuem índices de despesas mais baixos.