5 tipos populares de portfólio

Os investidores em ações ouvem constantemente sobre a sabedoria da diversificação. Esse conceito simplesmente significa não colocar todos os seus ovos em uma cesta, o que ajuda a mitigar o risco e geralmente leva a um melhor retorno do investimento. Diversificar seus dólares suados faz sentido, mas existem diferentes maneiras de diversificar e existem diferentes tipos de portfólio. É importante entender que a construção de qualquer tipo de portfólio exigirá pesquisa e algum esforço. Aqui estão algumas informações básicas sobre cinco tipos diferentes de portfólio e como começar com cada um.

5 tipos populares de portfólio

O portfólio agressivo

Um portfólio de portfólio agressivo inclui aquelas ações com uma proposta de alto risco / alta recompensa. As ações nessa categoria geralmente têm uma beta alta ou sensibilidade ao mercado em geral. Estoques beta mais altos experimentam consistentemente maiores flutuações em relação ao mercado geral. Se o seu estoque individual tiver uma versão beta de 2.0, ele normalmente se moverá duas vezes mais que o mercado geral em qualquer direção.

A maioria das empresas com ofertas agressivas de ações está nos estágios iniciais de crescimento e possui uma proposta de valor única. Construir um portfólio agressivo requer um investidor disposto a procurar essas empresas, porque a maioria delas, com algumas exceções, não será um nome familiar comum. Procure on-line empresas com crescimento acelerado dos lucros não descobertas por Wall Street. O setor mais comum a ser examinado seria a tecnologia, mas muitas empresas de outros setores que buscam uma estratégia agressiva de crescimento podem ser consideradas. O gerenciamento de riscos se torna muito importante ao criar e manter um portfólio agressivo. Manter as perdas ao mínimo e obter lucro são as chaves do sucesso nesse tipo de investimento. (Para leitura relacionada, consulte: As vantagens de investir em empresas agressivas .)

O portfólio defensivo

As ações defensivas geralmente não têm beta alto e são bastante isoladas de amplos movimentos do mercado. Os estoques cíclicos, por outro lado, são os mais sensíveis ao ciclo econômico econômico subjacente. Por exemplo, durante tempos de recessão, as empresas que fazem as necessidades básicas tendem a se sair melhor do que aquelas focadas em modismos ou luxos. Apesar de quão ruim é a economia, as empresas que fabricam produtos essenciais para a vida cotidiana sobreviverão. Pense no essencial da sua vida cotidiana e encontre as empresas que fabricam esses produtos básicos para o consumidor.

O benefício de comprar ações cíclicas é que elas oferecem um nível extra de proteção contra eventos prejudiciais. Basta ouvir as notícias de negócios e ouvirá os gerentes de carteiras falando sobre "drogas", "defesa" e "tabaco". Esses são realmente apenas cestas de ações que os gerentes recomendam com base em onde o ciclo de negócios está atualmente e para onde eles acham que está indo. No entanto, os produtos e serviços dessas empresas estão em constante demanda. Muitas dessas empresas também oferecem dividendos, o que ajuda a minimizar as perdas de capital. Um portfólio defensivo é prudente para a maioria dos investidores.

A Carteira de Renda

Um portfólio de renda se concentra em ganhar dinheiro através de dividendos ou outros tipos de distribuição para as partes interessadas. Essas empresas são como ações defensivas seguras, mas devem oferecer rendimentos mais altos. Um portfólio de renda deve gerar fluxo de caixa positivo. Fundos de investimento imobiliário (REITs) e parcerias limitadas (MLP) são excelentes fontes de investimentos geradores de renda. Essas empresas devolvem uma grande maioria de seus lucros aos acionistas em troca de um status fiscal favorável. REITs são uma maneira fácil de investir em imóveis, sem os aborrecimentos de possuir imóveis. Lembre-se, no entanto, esses estoques também estão sujeitos ao clima econômico. REITs são grupos de ações que sofrem com a crise econômica, à medida que a atividade de construção e compra de imóveis seca.

Um portfólio de renda é um bom complemento para o salário da maioria das pessoas ou outras receitas de aposentadoria. Os investidores devem estar atentos às ações que caíram em desuso e ainda mantêm uma política de dividendos elevados. Essas são as empresas que podem não apenas complementar a renda, mas também proporcionar ganhos de capital. Utilitários e outras indústrias de crescimento lento são o local ideal para iniciar sua pesquisa. (Para leitura relacionada, consulte: Dividendos ainda parecem bons depois de todos esses anos .)

O Portfólio Especulativo

Um portfólio especulativo é o mais próximo de uma aposta pura. Um portfólio especulativo apresenta mais riscos do que qualquer outro discutido aqui. Os gurus das finanças sugerem que no máximo 10% dos ativos investíveis sejam utilizados para financiar uma carteira especulativa. "Ações" especulativas podem ser ofertas públicas iniciais (IPOs) ou ações que, segundo boatos, são alvos de aquisição. As empresas de tecnologia ou assistência médica no processo de pesquisa de um produto inovador ou uma empresa júnior de petróleo prestes a lançar seus resultados iniciais de produção também se enquadram nessa categoria.

Alguém poderia argumentar que a popularidade generalizada de ETFs alavancados nos mercados de hoje representa especulação. Novamente, esses tipos de investimentos são atraentes porque escolher o caminho certo pode levar a enormes lucros em um curto período de tempo. A especulação pode ser o único portfólio que, para ser realizado com sucesso, exige mais trabalho de casa. As ações especulativas normalmente são negociadas, não o seu investimento clássico de compra e manutenção.

O portfólio híbrido

Construir um portfólio híbrido significa se aventurar em outros investimentos, como títulos, commodities, imóveis e até arte. Há muita flexibilidade na abordagem de portfólio híbrido. Tradicionalmente, esse tipo de portfólio conteria ações de primeira linha e alguns títulos governamentais ou corporativos de alto grau. REITs e MLPs também podem ser um tema investível para o portfólio equilibrado. Uma abordagem comum de estratégia de investimento de renda fixa defende a compra de títulos com várias datas de vencimento e é essencialmente uma abordagem de diversificação dentro da própria classe de ativos de títulos. Basicamente, uma carteira híbrida incluiria uma mistura de ações e títulos em proporções relativamente fixas. Esse tipo de abordagem oferece diversificação em várias classes de ativos, o que é benéfico porque as ações e os títulos de renda fixa tendem a ter uma correlação negativa entre si. (Para leitura relacionada, consulte: Introdução à diversificação de investimentos .)

A linha inferior

No final do dia, os investidores devem considerar todas essas carteiras e decidir sobre a alocação correta entre as cinco. Construir um portfólio de investimentos exige mais esforço do que uma abordagem passiva de investimento em índices. Indo sozinho, você precisará monitorar seu (s) portfólio (s) e reequilibrar com mais frequência, acumulando assim taxas de comissão. A exposição excessiva ou insuficiente a qualquer tipo de portfólio apresenta riscos adicionais. Apesar do esforço extra exigido, definir e criar um portfólio aumentará sua confiança no investimento e lhe dará controle sobre suas finanças. (Para leitura relacionada, consulte: 4 etapas para criar um portfólio lucrativo .)