Os 3 principais ETFs de títulos corporativos com grau de investimento

Dependendo do seu estágio de vida ou da alocação de ativos em seu portfólio, os títulos podem ser uma opção sólida para fornecer estabilidade em renda fixa e um hedge contra investimentos de capital mais arriscados.

As taxas de juros têm sido historicamente baixas há muitos anos, tornando o padrão ouro, o Tesouro dos EUA, menos atraente. É aí que entram os títulos corporativos com grau de investimento. Os títulos corporativos oferecem rendimentos significativamente mais altos em muitos casos, sem um aumento igualmente significativo no risco. Sim, as empresas falem em raras ocasiões, mas os títulos com grau de investimento se concentram em empresas com excelentes classificações de crédito e risco muito baixo de inadimplência.

O problema é que a escolha de títulos institucionais é uma habilidade que é melhor deixar para os especialistas, e seus honorários podem facilmente devolver ganhos. Felizmente, existem vários ETFs (fundos negociados em bolsa) de títulos corporativos de alta qualidade que são comparativamente baratos e altamente líquidos. Você também evita os erros de timing do mercado que geralmente acontecem com investidores amadores. A maioria dos investidores deve ver títulos e ETFs de títulos como um ativo estratégico, um investimento de compra e manutenção que serve a um objetivo específico em sua alocação geral de ativos.

Os investidores estão sujeitos a riscos de crédito, como riscos de inadimplência e rebaixamento, ao investir em títulos corporativos.

Se você está procurando algumas boas opções de títulos corporativos para complementar seu portfólio, aqui estão alguns ETFs que se destacam acima de seus pares. Todos os números de desempenho acumulados no ano (acumulado no ano) baseiam-se no período de 1º de janeiro de 2019 a 26 de abril de 2019. Os fundos foram selecionados com base em uma combinação de ativos sob gerenciamento (AUM) e desempenho geral. Todos os números são de 26 de abril de 2019.

1. ETF iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond (LQD)

• Emissor: BlackRock
• Ativos sob gestão: US $ 32, 37 bilhões
• Desempenho no acumulado do ano: 6, 89%
• Taxa de despesa: 0, 15%

Este é o maior dos ETFs de títulos corporativos e retornou 5, 38% desde o seu início em 2002. O fundo acompanha o Índice de Grau de Investimento Líquido Markit iBoxx USD, investindo aproximadamente 90% de seus ativos em títulos do índice, com o saldo em dinheiro fundos. Atualmente, existem 1.860 participações, fortemente inclinadas para os setores não cíclicos bancários e de consumo. Os principais emissores incluem a Anheuser-Busch InBev SA / NV (BUD), a GE Capital International Holdings Corporation e o Goldman Sachs Group (GS).

O baixo índice de despesas e sólidos números de desempenho do LQD fazem dele uma escolha atraente. Os retornos de um ano, três e cinco anos são 5, 21%, 3, 48% e 3, 80%, respectivamente.

2. ETF de títulos corporativos de curto prazo de vanguarda (VCSH)

• Emissor: Vanguard
• Ativos sob gestão: US $ 29, 51 bilhões
• Desempenho no acumulado do ano: 2, 75%
• Taxa de despesa: 0, 07%

Os títulos de curto prazo geralmente vencem em um a cinco anos e os rendimentos são inferiores aos de seus primos de longo prazo. Este fundo controla o Barclays US 1-5 Year Corporate Bond Index e investe cerca de 80% de seus ativos em títulos no índice de referência. Atualmente, existem 2.125 explorações, representando quase inteiramente os setores financeiro e industrial. Existe uma mistura bastante uniforme entre os títulos com vencimento em um a três anos e os títulos com vencimento em três a cinco anos.

Uma das vantagens dos títulos de curto prazo é que eles são menos sensíveis ao aumento das taxas de juros - algo a considerar com o Federal Reserve em movimento novamente. Os retornos de um ano, três anos e cinco anos do fundo são de 4, 50%, 2, 28% e 2, 20%, respectivamente.

3. ETF de Título Corporativo de Prazo Intermediário de Vanguarda (VCIT)

• Emissor: Vanguard
• Ativos sob gestão: US $ 24, 39 bilhões
• Desempenho no acumulado do ano: 5, 72%
• Taxa de despesa: 0, 07%

Este fundo utiliza uma estratégia de amostragem de índices para corresponder ao desempenho de seu índice de referência, o Barclays US 5-10 Year Corporate Bond Index. Existem 1.744 participações no VCIT, a grande maioria das quais representa empresas classificadas como "A" ou "Baa". A Vanguard investe pelo menos 80% de seus ativos em valores mobiliários dentro do índice.

Os retornos anualizados de um ano, três e cinco anos de 6, 16%, 3, 38% e 3, 85%, respectivamente, são robustos, dadas as condições gerais do mercado. Como outros fundos da Vanguard, este é bastante barato, cobrando apenas 7 pontos base por ano.