Bloqueio de taxa de hipoteca Float Down Definition
Um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante é um bloqueio de taxa de hipoteca com a opção de reduzir a taxa de juros bloqueada se as taxas de juros do mercado caírem durante o período de bloqueio. Um bloqueio de taxa com uma opção flutuante pode fornecer ao mutuário segurança contra um aumento durante o período de bloqueio de taxa, enquanto a opção flutuante permite que o mutuário aproveite uma queda nas taxas de juros durante o período de bloqueio.
Como é estruturado um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante
Um mutuário pode bloquear sua taxa de hipoteca, mas também tem a opção de aproveitar uma taxa mais baixa se as taxas de hipoteca caírem durante um período especificado. Durante o período de bloqueio, que pode ser o tempo necessário para o processo de subscrição, o mutuário pode tirar proveito de uma queda nas taxas de juros.
A flutuação da taxa de hipoteca permite que o mutuário bloqueie sua taxa de hipoteca, mas se as taxas caírem, eles podem optar pela flutuação para baixo para que a hipoteca seja processada com a taxa mais baixa. No entanto, o mutuário paga uma taxa pela flexibilidade da opção de flutuação, que pode ser de algumas centenas ou centenas de dólares, dependendo do credor.
O que um bloqueio de taxa de hipoteca flutua para baixo?
Como em qualquer opção financeira, as opções flutuantes em um bloqueio de taxa têm um custo associado a elas. Como resultado, bloqueios de taxa com uma opção de flutuação para baixo são mais caros do que bloqueios de taxa sem a opção de flutuação para baixo.
Aproveitando o flutuador para baixo
Conforme mencionado acima, o mutuário pode solicitar o exercício de sua opção de flutuação a qualquer momento dentro do período antes do fechamento da hipoteca para aproveitar uma menor taxa de juros da hipoteca. O exercício da opção de flutuação para baixo pode ocorrer assim que uma semana após o início do processo de hipoteca, dependendo dos termos do credor.
É responsabilidade do mutuário optar pela taxa de hipoteca mais baixa, o que significa que o credor não tem obrigação de informar o mutuário que as taxas caíram. O mutuário deve ligar para o corretor ou credor hipotecário para fazer a solicitação da opção flutuante. É importante saber que o mutuário não receberá automaticamente a taxa mais baixa.
Os termos do contrato devem definir o prazo em que o bloqueio está em vigor, que pode ser de 30 ou 60 dias, por exemplo. O período de tempo permite que o mutuário aproveite as taxas de juros aprimoradas enquanto o pedido de hipoteca está sendo processado. A taxa de hipoteca flutuante ajuda os mutuários a manter a taxa mais baixa que o mercado oferece antes do fechamento.
Por que um credor ofereceria um bloqueio de taxa de hipoteca flutuam para baixo
Os credores podem oferecer o bloqueio da taxa flutuante para os mutuários, porque eles não querem que os mutuários comprem ou saiam para outro credor ou corretor. Idealmente, o credor quer os negócios do mutuário a longo prazo, porque os bancos auferem juros sobre a hipoteca menos quaisquer custos para o banco atender à hipoteca.
Quando você deve obter um bloqueio de taxa de hipoteca flutuar para baixo
Se as taxas de hipoteca estiverem flutuando ou estiverem subindo e diminuindo nos últimos meses ou mais ou menos um ano, talvez seja um bom momento para comprar a opção de flutuação para baixo. No entanto, depende se as taxas têm chance de cair durante o período de bloqueio. Os mutuários podem consultar vários bancos que oferecem hipotecas para ter uma idéia de se os credores acreditam que as taxas de juros podem subir ou cair nos próximos meses.
Se as taxas caíram, se estabilizaram e parecem estar no final do ciclo das taxas, provavelmente não faria sentido pagar as poucas centenas de dólares mais ou menos pela opção de flutuação. Idealmente, você gostaria que as taxas caíssem o suficiente para pagar mais do que a taxa da opção flutuante. Se as taxas de hipoteca caírem de 5, 10% para 5, 00% durante o processo de subscrição; por exemplo, pode não haver movimento suficiente nas taxas para compensar o custo da opção de flutuação para baixo.
No entanto, se se espera que as taxas caiam de 5, 10% para 4, 60% durante o processo de subscrição, a economia a longo prazo provavelmente eclipsará a taxa pela redução de valor, tornando-a uma boa opção.
É importante comparar todos os tipos de hipotecas, uma vez que a inclusão de uma opção de flutuação pode resultar em uma despesa maior em comparação com outras hipotecas. Se ainda houver margem de manobra no mercado para que as taxas de juros caiam, a opção de flutuação poderá fazer sentido. No entanto, se os mercados já atingiram seu limite, um bloqueio de taxa pode ser suficiente.
Principais Takeaways
- Um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante é um bloqueio de taxa de hipoteca com a opção de reduzir a taxa de juros bloqueada se as taxas de juros do mercado caírem durante o período de bloqueio.
- Um bloqueio de taxa com uma opção flutuante pode fornecer ao mutuário segurança contra um aumento durante o período de bloqueio de taxa, enquanto a opção flutuante permite que o mutuário aproveite uma queda nas taxas de juros durante o período de bloqueio.
- Uma limitação do bloqueio da taxa de hipoteca é que o mutuário pode pagar centenas de dólares por um serviço que não é utilizado. Se o mutuário perder a flutuação e as taxas caírem meio ponto percentual ou mais, sempre há a opção de refinanciar a hipoteca e aproveitar a taxa mais baixa.
Exemplo de um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante
Um mutuário encontrou uma casa, fez uma oferta e agora está subscrevendo a hipoteca antes do fechamento em trinta dias. O mutuário decide tirar proveito de uma opção de flutuação, porque as taxas de juros estão caindo nos últimos meses.
- O bloqueio da taxa para a hipoteca é de 4, 25% por 30 anos.
- O mutuário paga uma taxa pela opção de reduzir o bloqueio da taxa na hipoteca.
- Duas semanas depois, as taxas de hipoteca caem para 3, 80%, e o mutuário exerce a opção de flutuação.
- No fechamento, a taxa da hipoteca é fixada em 3, 80% durante a vida da hipoteca. Em outras palavras, 3, 80% é a taxa fixa durante a vida da hipoteca.
A diferença entre um bloqueio de taxa de hipoteca flutua para baixo e uma hipoteca de taxa ajustável conversível
Um ARM conversível é uma hipoteca de taxa ajustável (ARM) que oferece ao mutuário a opção de converter em uma hipoteca de taxa fixa. Os ARM conversíveis são comercializados como uma maneira de aproveitar as taxas de juros em queda e geralmente incluem condições específicas. A instituição financeira geralmente cobra uma taxa para mudar o ARM para uma hipoteca de taxa fixa.
Uma hipoteca de taxa ajustável começa com uma taxa introdutória de “teaser” muito mais baixa, mas após um período definido (geralmente cinco anos), a taxa é ajustada de acordo com um índice mais uma margem. Geralmente, a taxa é ajustada a cada seis meses e pode aumentar ou diminuir, dependendo dos termos descritos no contrato.
O bloqueio da taxa de hipoteca flutuante começa com o bloqueio da taxa ou com uma hipoteca de taxa fixa, mas o mutuário tem a opção de exercer a opção de obter uma taxa mais baixa se as taxas caírem. No entanto, com o bloqueio da taxa de hipoteca flutuando para baixo, a opção de obter a taxa mais baixa expira normalmente em 30 a 60 dias. Por outro lado, o ARM conversível permite que o mutuário aproveite as taxas mais baixas por alguns anos antes de converter em uma hipoteca de taxa fixa.
Limitações do uso de um bloqueio de taxa de hipoteca flutuam para baixo
Uma limitação do bloqueio da taxa de hipoteca é que o mutuário pode pagar centenas de dólares por um serviço que não é utilizado. Se as taxas caíram ou estão em níveis históricos baixos, pode não fazer sentido pagar a taxa pela opção flutuante.
Além disso, o mutuário sempre pode refinanciar a hipoteca se as taxas caírem o suficiente para economizar dinheiro a longo prazo e o suficiente para cobrir os custos de fechamento de uma nova hipoteca. Muitos credores permitirão ao mutuário refinanciar o mais cedo possível seis meses após o fechamento da hipoteca. Em outras palavras, se você perder a flutuação e as taxas caírem meio ponto percentual ou mais, você sempre pode refinanciar e aproveitar a taxa mais baixa.