Como ganhar muito dinheiro no setor financeiro

Os serviços financeiros há muito são considerados um setor em que um profissional pode prosperar e subir a escada corporativa para estruturas de remuneração cada vez maiores. As opções de carreira que oferecem experiências que são recompensadoras pessoal e financeiramente incluem:

• Contabilidade
• Consultando
• Serviços de consultoria em transações
• Finanças corporativas

Três áreas dentro das finanças, no entanto, oferecem as melhores oportunidades para maximizar o poder aquisitivo e, assim, atrair a maior competição por empregos:

• Investimento bancário
• Private equity
• Fundos de hedge

Continue lendo para saber se você tem o que é preciso para ter sucesso nessas áreas extremamente lucrativas de finanças e aprender

como ganhar dinheiro em finanças.

Investimento bancário

Potencial de ganhos
Os diretores, diretores, parceiros e diretores administrativos dos bancos de investimento podem ganhar mais de um milhão de dólares - às vezes até dezenas de milhões de dólares - por ano. No nível de diretores, há a responsabilidade de liderar equipes de analistas e associados em um dos vários departamentos, discriminados por ofertas de produtos, como captação de capital e dívida e fusões e aquisições (M&A), bem como cobertura do setor equipes.

Por que banqueiros seniores de investimentos ganham tanto dinheiro? Em uma palavra (na verdade três palavras): tamanho grande da transação. Diretores, diretores e parceiros lideram equipes que trabalham com itens de alto preço e fazem grandes comissões, uma vez que as taxas do banco geralmente são calculadas como uma porcentagem da transação envolvida. Bancos de grandes quantidades, por exemplo, recusarão projetos com tamanho pequeno; por exemplo, o banco de investimento não venderá uma empresa que gere menos de US $ 250 milhões em receita se já estiver inundada de outros negócios maiores.

Bancos de investimento são corretores. Um agente imobiliário que vende uma casa por US $ 500.000 e faz uma comissão de 5%, ganha US $ 25.000 nessa venda. Compare isso com um escritório de banco de investimento que vende um fabricante de produtos químicos por US $ 1 bilhão com uma comissão de 1%, o que equivale a uma bela taxa de US $ 10 milhões. Nada mal para uma equipe de poucas pessoas - digamos dois analistas, dois associados, um vice-presidente, um diretor e um gerente. Se essa equipe concluir US $ 1, 8 bilhão em transações de fusões e aquisições para o ano, com bônus atribuídos aos banqueiros seniores, você poderá ver como os números de compensação se somam.

Deveres do trabalho
Os níveis de analista (pré-MBA), associado (pós-MBA) e vice-presidente são os campos de prova e, às vezes, as horas podem exceder cem por semana. Os banqueiros nos níveis de analista, associado e vice-presidente concentram-se nas seguintes tarefas:

• Escrever pitchbooks
• Pesquisando tendências do setor
• Analisando as operações, finanças e projeções de uma empresa
• Modelos em execução
• Realização de due diligence ou coordenação com equipes de diligência

Os diretores supervisionam esses esforços e normalmente fazem interface com os executivos de "nível C" da empresa quando os principais marcos são alcançados. Os parceiros e diretores executivos têm um papel mais empreendedor, pois devem se concentrar no desenvolvimento do cliente, na geração de negócios e no crescimento e na equipe do escritório. Pode levar 10 anos para atingir o nível de diretor (assumindo dois anos como analista, dois anos para obter um MBA, dois anos como associado e quatro anos como vice-presidente). No entanto, esse cronograma depende de vários fatores, incluindo a empresa envolvida, o sucesso do indivíduo no trabalho e os ditames da empresa. Alguns bancos exigem um MBA, enquanto outros podem promover banqueiros excepcionais sem um diploma avançado.

Principais Características
Os critérios para o sucesso incluem:

• Habilidades técnicas
• Capacidade de cumprir prazos
• Trabalho em equipe
• Habilidades de comunicação

Aqueles que não conseguem aguentar o calor seguem em frente, e há um processo de filtragem antes da promoção para os níveis mais altos. Aqueles que desejam sair do setor bancário podem fazer movimentos laterais em finanças corporativas (por exemplo, trabalhar em uma empresa da Fortune 500, o que significa ganhar menos dinheiro), private equity e fundos de hedge.

Private Equity

Potencial de ganhos
Os diretores e parceiros de empresas de private equity ultrapassam com facilidade o obstáculo de compensação de US $ 1 milhão por ano, com os parceiros geralmente ganhando dezenas de milhões de dólares por ano. O gerenciamento de parceiros nas maiores empresas de private equity pode gerar centenas de milhões de dólares, uma vez que suas empresas gerenciam empresas com bilhões de dólares em valor.

Se suas contrapartes em bancos de investimento lidam com itens de alto preço com altas comissões, o private equity gerencia itens de alto preço com comissões muito altas. A grande maioria segue a "regra dos dois e vinte" - ou seja, cobrar uma taxa de administração anual de 2% dos ativos / capital gerenciado e 20% dos lucros no back-end.

Tome uma empresa de private equity que tenha US $ 1 bilhão sob administração; a taxa de administração equivale a US $ 20 milhões por ano para pagar por pessoal, despesas operacionais, custos de transação etc. Então a empresa vende uma empresa de portfólio por US $ 200 milhões que ela adquiriu originalmente por US $ 100 milhões, com lucro de US $ 100 milhões e, portanto, leva outra taxa de US $ 20 milhões. Dado que uma empresa de private equity desse tamanho não terá mais de uma ou duas dúzias de funcionários, isso é um bom pedaço de dinheiro para gastar com apenas algumas pessoas. Os profissionais seniores de private equity também terão "pele no jogo" - isto é, eles geralmente são investidores em seus próprios fundos.

Deveres do trabalho
O capital privado está envolvido no processo de criação de riqueza. Enquanto os banqueiros de investimento recebem a maior parte de suas taxas quando uma transação é concluída, o patrimônio privado deve concluir várias fases ao longo de vários anos, incluindo:

• Realização de road shows com o objetivo de aumentar o capital de investimento
• Protegendo o fluxo de negócios de bancos de investimento, intermediários e profissionais de transações
• Compra / investimento em empresas atraentes e sólidas
• Apoiar os esforços da administração para aumentar a empresa organicamente e por meio de aquisições
• Colheita vendendo a empresa do portfólio com lucro (normalmente entre quatro e sete anos para a maioria das empresas)

Analistas, associados e vice-presidentes fornecem várias funções de suporte em cada estágio, enquanto diretores e parceiros garantem que cada fase do processo seja bem-sucedida. O nível de envolvimento dos diretores e parceiros varia em cada empresa, mas eles contratam os melhores e mais brilhantes talentos pré-MBA e pós-MBA nos níveis júnior e delegam a maioria das tarefas.

A maior parte da filtragem inicial de oportunidades de investimento em potencial pode ser realizada nos níveis júnior (associados e vice-presidentes recebem um conjunto de critérios de investimento para julgar negócios em potencial), enquanto os executivos seniores participam tipicamente semanalmente na revisão de investimentos reunião para avaliar o que os juniores produziram.

Os diretores e parceiros encabeçam as negociações entre a empresa e o vendedor. Depois que a empresa é comprada, diretores e parceiros podem fazer parte do conselho de administração e se reunir com a gerência durante as revisões trimestrais (mais frequentemente, se houver problemas). Por fim, diretores e parceiros planejam e coordenam com o comitê de investimentos as decisões de desinvestimento e colheita e fazem estratégias para obter o máximo retorno para seus investidores. Se a empresa de private equity não obtiver êxito em um estágio específico, geralmente você verá diretores e parceiros se envolverem mais para reforçar os esforços nessa fase.

Por exemplo, se o fluxo de negócios estiver ausente, os idosos farão um tour e visitarão os bancos de investimento. Nos road shows de angariação de fundos, os profissionais seniores de private equity irão interagir com investidores institucionais e indivíduos com alto patrimônio líquido em nível pessoal, além de liderar as apresentações. No estágio de fornecimento do fluxo de negócios, diretores e parceiros intervêm e desenvolvem relacionamento com os intermediários - especialmente se for um novo contato e um relacionamento emergente. Se uma empresa de portfólio estiver com baixo desempenho, você encontrará diretores e parceiros com mais frequência no local da empresa para se reunir com a gerência.

Fundos de hedge

Potencial de ganhos
Como seus pares de private equity, os fundos de hedge gerenciam pools de capital com a intenção de garantir retornos favoráveis ​​para seus clientes investidores. Normalmente, esse dinheiro é captado por investidores institucionais e de alto patrimônio líquido. Os gerentes de fundos de hedge podem ganhar dezenas de milhões de dólares devido a uma estrutura de remuneração semelhante à do private equity; os fundos de hedge cobram uma taxa de administração anual (normalmente 2% dos ativos administrados) e uma taxa de desempenho (normalmente 20% dos retornos brutos).

Deveres do trabalho
Os fundos de hedge tendem a ter equipes mais enxutas que o private equity (assumindo a mesma quantidade de capital gerenciado) e podem ter mais margem de manobra na escolha de como implantar e investir o capital de seus clientes. Os parâmetros podem ser definidos no front-end sobre os tipos de estratégias que esses gestores de fundos de hedge podem seguir.

Diferentemente do private equity, que compra e vende empresas tipicamente dentro de um horizonte de investimento entre quatro e sete anos, os fundos de hedge podem comprar e vender títulos financeiros com um horizonte de tempo muito mais curto, até vendendo títulos nos mercados públicos dentro de dias ou horas após a compra. Devido a esse horizonte de investimento condensado, os gestores de fundos de hedge estão muito mais envolvidos diariamente com seus investimentos (em oposição aos principais e parceiros de private equity), acompanhando de perto as tendências do mercado e do setor e os desenvolvimentos geopolíticos e econômicos em todo o mundo.

Sendo fortemente compensados ​​pelas taxas de desempenho, os fundos de hedge podem investir (ou negociar) todos os tipos de instrumentos financeiros, incluindo ações, títulos, moedas, futuros e opções.

A linha inferior

Entrar em uma empresa de private equity ou em um fundo de hedge é brutalmente competitivo. É praticamente impossível entrar nessas organizações que vêm diretamente de um curso de graduação.

Os resultados dos testes padronizados da Elite ajudam, juntamente com o pedigree acadêmico e as atividades de liderança. Uma disciplina acadêmica quantitativa (como finanças, engenharia, matemática etc.) será encarada favoravelmente. A qualidade da experiência profissional é vista brutalmente, por um conjunto de olhos cínicos e implacáveis.

Muitos banqueiros de investimentos que contemplam suas oportunidades de saída geralmente fazem a transição para private equity e fundos de hedge para a próxima etapa de suas carreiras. Aqueles que desejam ingressar no mercado de private equity e de fundos de hedge devem trabalhar alguns anos (entre dois e quatro) em um banco de investimentos de grande porte ou em uma empresa de consultoria de elite (por exemplo, McKinsey, BCG ou Bain). O trabalho do lado da compra e do lado da venda será visto favoravelmente pelo patrimônio privado. Para fundos de hedge, o trabalho do lado da compra em um banco de investimento ou empresa de private equity será visto favoravelmente para posições de nível júnior.