A Internet das Coisas é um bom investimento?

É uma das maiores chavões da América corporativa hoje: a "Internet das Coisas" (IoT). Os consumidores ouvem constantemente sobre como a rede de dispositivos conectados - qualquer coisa que captura e compartilha dados através de um endereço IP - mudará drasticamente a maneira como operamos em casa (consulte 5 produtos da Internet das Coisas para sua casa ), o escritório (veja 5 maneiras pelas quais a Internet das coisas mudará de trabalho) e como vivemos em geral.

Se você é um investidor, a questão é se essa tendência é realmente digna de colocar dinheiro. Será que somos o precipício de um boom da Internet das coisas?

Os números parecem sugerir isso. Existe um mercado enorme e inexplorado para produtos inteligentes, desde carros que conversam entre si para evitar acidentes até aparelhos que usam apenas energia fora do horário de pico. A empresa de pesquisa de TI Gartner prevê que o número de objetos físicos conectados à Internet explodirá de aproximadamente cinco bilhões hoje para 25 bilhões até o ano 2020.

Mas, na verdade, investir nessa tendência antes que ela decole é mais fácil dizer do que fazer. Embora os fundos voltados para a tecnologia sejam abundantes, é difícil encontrar aqueles que se concentram especificamente na IoT. Você pode se aproximar bastante com algo como o Web X.0 ETF (ARKW) do Ark Investment Management, que identifica empresas que provavelmente se beneficiarão de inovações revolucionárias. Mas a Internet das Coisas é apenas uma dessas inovações; o fundo também investe em setores como computação em nuvem e mídias sociais.

Atualmente, a única opção para quem realmente deseja se familiarizar com o movimento da IoT é investir em ações individuais. Se isso faz sentido depende da tolerância de alguém ao risco. Mas se você conseguir encontrar uma empresa em crescimento a um preço atraente, a vantagem certamente estará lá.

Os inovadores

Talvez o primeiro lugar para o investidor de IoT procurar sejam as empresas que realmente fabricam dispositivos inteligentes. Mas cuidado: alguns dos candidatos mais óbvios podem não representar as melhores oportunidades de investimento.

Por exemplo, o Nest Labs, que faz o popular Nest Learning Thermostat, agora pertence ao Google (GOOG). E, dado o tamanho da gigante das buscas, é improvável que o Nest Labs tenha um enorme impacto nos resultados da empresa ou no desempenho de suas ações.

A Fitbit, Inc. (FIT), fabricante dos onipresentes dispositivos de rastreamento de fitness portáteis, teve um desempenho forte até agora, mas agora enfrenta novos concorrentes que buscam reduzir a participação de mercado (consulte É hora de investir na Fitbit? ). A Microsoft, por exemplo, lançou recentemente seu próprio dispositivo vestível voltado para a saúde, que monitora a freqüência cardíaca, o consumo de calorias e a qualidade do sono do usuário. E não vamos esquecer o novo relógio interativo de uma certa gigante da eletrônica….

Oportunidades menos óbvias podem valer uma olhada, então. Veja a Samsung, cujo amplo conjunto de dispositivos inclui tudo, desde fornos de microondas a aparelhos de Blu-ray. A empresa sul-coreana já estava à frente quando se trata de tornar esses produtos mais inteligentes, como o desenvolvimento de uma máquina de lavar roupa que os proprietários podem controlar remotamente. Precisamente por causa de sua variedade de produtos, a empresa pode estar pronta para lucrar com essas inovações.

Obviamente, os consumidores não são a única fonte de demanda por dispositivos conectados. As empresas industriais, ansiosas por cortar custos operacionais e gerenciar suas cadeias de suprimentos com mais eficiência, representam uma grande fonte de mercado para a Internet das coisas. Consequentemente, vale a pena conferir os fabricantes de dispositivos que atendem ao mercado comercial.

A General Electric (GE) é um excelente exemplo. A empresa, que atende os setores de aviação, locomotiva e manufatura (entre outros), está apostando muito no que chama de "Internet Industrial". Os relatórios sugerem que a empresa já investiu US $ 1, 5 bilhão em pesquisa de produtos inteligentes desde 2012, na esperança de pulando à frente de seus rivais.

A GE certamente não é o único fornecedor industrial que está embarcando. Caso em questão: gigante agrícola Monsanto (MON). Sua investida na IoT inclui a recente compra de uma empresa de tecnologia que ajuda os agricultores a prever melhor o clima.

Os jogadores de apoio

As empresas que realmente comercializam dispositivos inteligentes alcançam a maioria das manchetes. Mas a realidade é que essas empresas geralmente confiam em empresas de terceiros para ajudar a desenvolver e dar suporte aos produtos. Considere, por exemplo, a empresa de tecnologia PTC. Ao adquirir o ThingWorx, uma plataforma de software líder para projetar e executar dispositivos conectados, poderia estar em uma boa posição para se beneficiar do crescimento da IoT.

Existem também as organizações que ajudam a entender a vasta quantidade de dados que todos esses sensores coletam. Splunk (SPLK) é um exemplo. A empresa de São Francisco fornece software que ajuda os clientes a coletar e interpretar as informações geradas por uma infinidade de máquinas em toda a empresa.

Outra maneira de tirar proveito da tendência da IoT é investir nas empresas de hardware que tornam a IoT possível. Isso inclui tudo, desde fabricantes de chips fortemente vinculados ao mercado de dispositivos inteligentes, como Qualcomm (QCOM), até empresas de rede como Ruckus Wireless (RKUS) e Aruba Networks.

Há uma ressalva aqui. Em geral, o hardware é bastante fácil de copiar (certamente mais fácil que o software). Portanto, se as empresas que atualmente fabricam processadores de ponta ou fornecem infraestrutura de IoT podem sustentar seu sucesso é uma questão em aberto, à medida que mais rivais surgem. Ainda assim, os próximos anos podem ser recompensadores para os jogadores - e as pessoas que investem neles - que cultivaram esses campos desde o início.

A linha inferior

Investir na Internet das Coisas é um esforço prático: atingir empresas realmente posicionadas à beira da explosão da IoT requer muita pesquisa. Mas para aqueles que entendem o mercado de ações e estão dispostos a suportar alguns riscos (e uma visão de longo prazo), investir em dispositivos inteligentes pode ser realmente uma jogada de dinheiro inteligente.